Наши финансовые стратегии

----------
Цитата

kioratsu пишет:
на ОФЗ 26238 тоже все успели обжечься
----------

Нет, я ещё инвестор "молодой", я ещё не успел :D Я просто смотрю на дату погашения и мне становится грустно, т.к. я рискую не дожить до этой славной даты :( Хотя, безусловно, эти бумаги не для ожидания даты погашения.
----------
Цитата

kioratsu пишет:
наметить стратегию выхода
----------

А какая там может быть стратегия? Взял свою котлету и иди себе с богом куда хочешь ;)

----------
Цитата

Rabbit12 пишет:
Расчеты о целесообразности закрытия действующего вклада (старого) и открытия нового с более высокой доходностью справедливы для вкладов с выплатой процентов в конце срока. Эти расчеты неприменимы для вкладов с ежемесячной выплатой, т.к. не учитывают инфляцию. Вот представьте, что у вас был 3-х летний вклад с ежемесячной выплатой с суммой асв под 9 %, и вы за год получили 126 тысяч рублей. Конечно можно подсчитать что закрывая старый вклад и открывая новый по ставке 18 % через год вы начнете получать прибыль, но реальная стоимость этих денег будет совсем другой с учетом инфляции.
----------



Практически Вы сами и подсказали, как ответить на Ваше замечание – примените при анализе целесообразности переоформления вклада скорректированное значение доходности ( с учетом капитализации, с учетом инфляции, с учетом средневзвешенного значения ).

[QUOTE]kioratsu пишет:
Верно, но здесь снова отсылка к диссертации Кудрина: монетарными методами не справиться, нужно фискальное затягивание гаек.[/QUOTE]
Борис Титов приводит такие же аналогии с медицинской сферой: «ЦБ повысил ключевую ставку сильнее, чем ожидалось. Теперь 12%. Пытаясь задавить болезнь, доктор спешно вколол двойную дозу антибиотика, но у любого антибиотика есть побочные эффекты». ;)


Комментируя внеочередное повышение ключевой ставки до 12%, многие эксперты сомневались в быстром влиянии мер ЦБ на курс валют. изображение
[QUOTE]Рынок ждет. Что еще ЦБ может сделать для разворота курса рубля

Решение Банка России резко повысить ключевую ставку до 12% годовых создало условия для того, чтобы переломить тренд на безудержное ослабление рубля, но само по себе не в силах этого сделать. Финансисты и экономисты рассказали aif.ru, чего еще рынок ждет от ЦБ и правительства, чтобы курс вернулся к адекватным значениям.

Что происходит?

Банк России провел внеочередное заседание Совета директоров, на котором принял решение повысить ключевую ставку на 3,5% с 8,5% до 12% годовых. Решению Центробанка предшествовало ускорение инфляции на фоне обвального падения курса рубля, который впервые с марта прошлого года пробил отметку в 101 за доллар. Накануне заседания прозвучало заявление помощника президента РФ Максима Орешкина о том, что «обменный курс значительно отклонился от фундаментальных уровней». Слишком слабый рубль осложняет структурную перестройку экономики и негативно влияет на реальные доходы населения, указали в Кремле.

Эксперты прогнозировали возможное повышение ключевой ставки в широком диапазоне от 1% до 4%, так что ставка была повышена по верхней границе ожиданий рынка. При этом в ЦБ допустили дополнительное повышение ключевой ставки в случае дальнейшего роста инфляции. В моменте рубль отреагировал на это укреплением до 95,5 за доллар, однако во второй половине дня вновь ослаб и колеблется на уровне 98–99 за доллар.

Зачем ЦБ повысил ключевую ставку?

Столь резкое повышение ключевой ставки способно прекратить обвал рубля, заявил aif.ru главный экономист по России Bloomberg Economics Александр Исаков.

«Во-первых, Центробанк повысил ставку сильнее, чем предполагал консенсус-прогноз аналитиков. Это требовалось для того, чтобы подать сигнал, что инфляционная стабильность остается для регулятора безусловным приоритетом. Во-вторых, такое повышение ключевой ставки приведет к сокращению предложения кредита от коммерческих банков. В-третьих, резкий рост ставки приведет к восстановлению премии за риск сбережения в рублях против валюты», — рассказал эксперт.

Александр Исаков напомнил, что в 2018–2019 годах разница между ставкой Банка России и ставкой Федеральной резервной системы США составляла порядка 5,3%, и потому хранить сбережения в рублях было выгодно. Однако в последние месяцы 2023 года, когда ФРС повышал ставку, разница сократилась до 2,1%. «После повышения ключевой ставки в России сбережение в рублях снова становится относительно более привлекательным», — подчеркнул Исаков.

Резкое повышение Банком России ключевой ставки с 8,5% до 12% годовых — это знак того, что регулятор держит ситуацию с курсом рубля на контроле и готов к решительным действиям, когда этого требуют обстоятельства, подтвердил глава комитета Госдумы по финансовому рынку Анатолий Аксаков.

«Регулятор своевременно использует имеющиеся у него инструменты и действует последовательно с учетом главной цели денежно-кредитной политики — поддержания ценовой стабильности, которая должна стать основой для обеспечения устойчивости рубля», — сказал депутат.

Почему курс рубля не укрепился?

Решение ЦБ по ставке не привело к укреплению курса рубля, поскольку участники валютного рынка ожидали, но пока не дождались дополнительных мер борьбы с ослаблением рубля, включая валютные интервенции и жесткие ограничения на движение капитала. На это обратил внимание инвестиционный банкир, профессор Высшей школы экономики, автор Telegram-канала bitkogan Евгений Коган.

«Повышение ставки на 3,5% не напугало ни доллар, ни российский рынок. Вчерашнее падение на фондовом рынке частично выкупили, а доллар растет до 99 рублей. Посмотрим, скажет ли еще что-то дополнительное ЦБ. Это будет еще важнее», — рассказал aif.ru Евгений Коган.

Эксперт пояснил, что если повышение ключевой ставки не будет сопровождаться мерами административного характера по ограничению вывода валюты за рубеж, то высокая ставка ударит не по доллару, а скорее по российской экономике.

Похожую точку зрения в беседе с aif.ru высказал директор по стратегии инвестиционной компании «Финам» Ярослав Кабаков. По его словам, даже резкое повышение Банком России ключевой ставки без принятия дополнительных мер по укреплению рубля может оказаться неэффективным.

«Пока это выглядит как стрельба из пушки по воробьям. Шума много, а результаты неочевидные, и судить о них мы будем скорее по итогам недели. Пока участники рынка заняли выжидательную позицию. В обычной ситуации повышение ставки привлекло бы в Россию иностранный капитал, однако сейчас на нашем рынке зарубежных инвесторов нет, а значит, валюты от них мы тоже не дождемся. Есть некоторые надежды на китайских инвесторов, но, на мой взгляд, это слабая надежда», — рассказал эксперт.

По словам Ярослава Кабакова, ослабление рубля во многом носило спекулятивный характер на фоне низкой ликвидности по иностранной валюте, и для участников рынка важно понять, насколько велика решимость регулятора продолжать принимать меры по укреплению рубля.

«Рынок ожидал не столько повышения ключевой ставки, сколько ужесточения режима движения капитала и даже принуждения экспортеров к возврату валютной выручки в российскую экономику. И сейчас мы продолжаем ждать и наблюдать за развитием событий, информации пока недостаточно. Если все ограничится только повышением ключевой ставки, то это может не оказать на курс рубля большого воздействия», — предупредил Кабаков.

Почему ЦБ не введет жесткие ограничения?

Весной 2022 года, когда из-за введения беспрецедентных санкций курс рубля обвалился до 120 за доллар, быстро исправить ситуацию помогли экстренные меры, введенные указом президента «О применении специальных экономических мер в связи с недружественными действиями США и примкнувших к ним иностранных государств и международных организаций».

Указ предписывал российским экспортерам в обязательном порядке продавать 80% валютной выручки, а также жестко ограничил вывод капитала из России иностранцами. Также иностранцам было запрещено торговать на российском финансовой рынке, а их деньги были заблокированы в ответ на заморозку золотовалютных резервов РФ за рубежом. В дальнейшем эти меры были смягчены, а иностранным компаниям по отдельным разрешениям позволили продавать свой бизнес в России и выводить валюту.

Все административные меры, которые можно принять для укрепления рубля сегодня, делятся на те, что ЦБ вправе принимать самостоятельно, и те, для которых регулятору требуется содействие со стороны правительства и президента, объяснил aif.ru экономист, ведущий эксперт центра политических технологий Никита Масленников. Однако ни для тех, ни для других время пока не пришло, считает он.

«Оценивать влияние сегодняшнего повышения ключевой ставки ЦБ на валютный рынок преждевременно, нужно посмотреть, как поведет себя курс по итогам недели. У меня нет сомнений, что при необходимости дополнительные меры будут приняты и Центробанком, и правительством, и президентом. Для начала это может быть и дополнительная продажа юаней, то есть валютные интервенции. Новые ограничения на движения капитала тоже возможны, их можно ввести указом президента, но острой необходимости в этом пока нет», — заключил Никита Масленников.

/Аргументы и Факты[/QUOTE]

Введённые на сегодняшний день меры также оказались недостаточными — ослабление рубля возобновилось. По мнению экспертов, курс рубля уже достиг своих лучших уровней, и обязательная продажа валютной выручки остаётся его главной поддержкой.

изображение изображение

Годовая инфляция символически замедлилась до 7.52% с 7.54% неделей ранее, и превышает верхнюю границу прогноза ЦБ на 2023 год — 7.5%. Эльвире не будет скучно на заседании ЦБ в следующую пятницу? изображение

Про курс и инфляцию: если раз за разом народ на деле убеждать, что хранить в рубле накопления не имеет смысла (ибо убыточно), вряд ли стоит удивляться, что народ в рубль верит все меньше и меньше.
Хотя как - если больше людям вариантов не оставляют, тогда только это и остается ин рабл ви траст

Всем ДВ!
Подскажите, пожалуйста, что лучше:
1) С дебетовки оплачиваю товар или услугу на 10 тыр (но ЖАБА душит! :D ) и через 1 месяц получаю кешбэк 2%, т.е. 200р...
2) Оплачиваю 10 тыр с кредитки, а 10 тыр с дебетовки кладу на НС (12% годовых), через 2 месяца имею доход 2% (200р), а телом с НС гашу кредитку...

Ну, или, накрайняк:
3) Пропиваю в Новый Год 10тыр с дебетовки, в итоге нет ни 10 тыр, ни кешбэка, ни процентов, да и печень чего-то бурчит, но, возможно (но не факт), что было весело... :D

Спасибо!

----------
Цитата

_алер_ пишет:
но, возможно (но не факт)
----------

Попробуйте для себя все три варианта - какой больше всего зайдет, тот дальше и используйте. Тут же эффективно (с точки зрения математики) может не полностью совпадать с Вашим личным "хорошо" ;)

----------
Цитата

_алер_ пишет:
Подскажите, пожалуйста, что лучше:
----------
_алер_, почему не рассматриваете 4 вариант: пропить 10к с кредитки и затем 10 тыр с дебетовки переведенными на НС (12% годовых), через 2 месяца будете с доходом 2% (200р), а телом с НС гасите кредитку. По кредите, что совсем нет кэшбека?

----------
Цитата

Wavetek пишет:
4 вариант
----------

И этот тоже обязательно попробуйте! Потом расскажите обязательно, какой вариант Вам больше всего понравился? :)

После августовского повышения ключевой ставки до 12% эксперты рекомендовали не спешить с открытием новых вкладов. изображение
----------
Цитата

Как россиянам грамотно распорядиться сбережениями в условиях резкого повышения ставки Центробанком

Совет гражданам — физическим лицам по сбережениям — не делать резких движений. Во-первых, уже имеющуюся наличную валюту не трогать, пусть лежит (хоть дома, хоть в банке). По рублевым вкладам: тоже не трогать. Подождите два месяца. К ноябрю ситуация прояснится, сообщил «Московской газете» профессор кафедры «Финансы, денежное обращение и кредит» факультета финансов и банковского дела РАНХиГС Юрий Юденков.

15 августа Центробанк на внеочередном заседании повысил ключевую ставку с 8,5 до 12% на фоне резкого ослабления рубля. Как россиянам грамотно распорядиться сбережениями в связи с тем, что ЦБ взял устойчивый курс на ужесточение денежно-кредитной политики? Наращивать рублевые вклады, вкладываться в «недружественные» и прочие валюты, или, наоборот, избавляться от них? Использовать иные финансовые инструменты?

«Сейчас и ЦБ, и правительство взяли курс на укрепление рубля. Вряд ли оно будет очень значительным, однако ряд проводимых мер, в частности, повышение ключевой ставки, ужесточение контроля над выводом капитала из страны и возможное повышение норм продажи валютной выручки экспортерами могут откатить доллар ниже 90 рублей и долго удерживать его на этом уровне. В свете этого представляется логичным сейчас продать доллары, пока их цена явно выше справедливой, и поместить вырученные рубли на депозиты после того, как банки повысят ставки по ним. Но это решение в любом случае не на долгий срок — на горизонте года. Дальше уже действовать нужно будет по обстоятельствам. В целом же стоит стремиться к максимальной диверсификации сбережений. Возможно, через некоторое время, когда принятые меры вызовут откат в том числе и по юаням, можно пополнить портфель ими. Ведь рано или поздно практика покупки юаня и золота в ФНБ будет возобновлена, и тогда юани будут дорожать с опережением. Золото тоже выглядит интересно в качестве защитного актива, а также акции золотодобывающих компаний. Но с покупкой акций российских компаний сейчас не стоит спешить — рынок использовал повышение ставки как повод для коррекции, стоит дождаться более интересных цен», — отметил в беседе с изданием эксперт ИК «ИВА Партнерс» Артем Шахурин.

Аналитики предупреждают, что диверсификация сбережений — лучшая страховка от рисков в сложившихся обстоятельствах.

«Учитывая намерение Центрального банка ужесточить денежно-кредитную политику, инвесторы могут столкнуться с некоторыми рисками. В такой ситуации разумно рассмотреть разнообразные способы управления своими сбережениями посредством инструментов диверсификации. Рублевые вклады: рассмотрите возможность наращивания рублевых вкладов, поскольку ужесточение денежно-кредитной политики может привести к повышению ставок по вкладам в рублях. Инвестиции в иностранные валюты: вкладываться в иностранные валюты может быть стратегическим решением для разнообразия портфеля и защиты от возможного обесценивания рубля. Однако такие инвестиции тоже несут риски, связанные с колебаниями курсов валют. Финансовые инструменты: рассмотрите возможность использования других финансовых инструментов, таких как инвестиции в ценные бумаги, драгоценные металлы, недвижимость и так далее. Однако имейте в виду, что каждый инструмент имеет свои собственные риски и потенциальные доходы. Всегда будет полезно обратиться к финансовому советнику с опытом и знаниями, чтобы получить конкретные рекомендации, учитывающие вашу ситуацию и цели. Уровень риска и приемлемость для каждого инвестора может отличаться, и решение должно быть принято на основе индивидуальной оценки ситуации», — рассказал «Московской газете» квалифицированный инвестор, предприниматель и инфлюэнсер клуба выпускников факультета бизнеса «Капитаны» РЭУ им. Г.В.Плеханова Ярослав Саплев.

Как быть с акциями?

«Дивидендная доходность индекса Мосбиржи сейчас находится ниже ставок на облигационном рынке, но и на рынке акций можно найти интересные идеи. При девальвации рубля нам нравятся префы Сургутнефтегаза, ожидаемая дивдоходность которых составляет 24%. Акции сейчас торгуются выше нашей целевой цены 45,4 руб., но полная доходность по-прежнему неплохая, около 15%, и акцию стоит держать в списке на покупку. Можно рассмотреть акции Совкомфлота, у которого видим рост показателей за счет ослабления рубля, операционного роста на фоне развития СМП. Потенциал акций составляет 23%, а доходность дивиденда за 2023 год 12%. Есть защитная история Фосагро в условиях продовольственного кризиса: акции недооценены, по нашим оценкам, на 6%, и есть перспектива выплаты дивидендов в следующие 12 месяцев с доходностью 11%», — поделилась своим мнением Наталия Малых, начальник отдела анализа акций ФГ «Финам».

Что можно посоветовать крупным инвесторам?

«Если перед инвестором стоит задача снижения волатильности портфеля при пересчете его чистых активов в доллары США (чтобы амплитуда колебаний оценки в долларах была минимальной), то следует рассмотреть замещающие облигации, биржевые фонды на замещающие облигации, наличные юани. Все остальные активы либо не убирают валютный риск рубля из-за рублевой природы своей внутренней стоимости (недвижимость, рублевые вклады и прочее), либо являются инструментом с более высоким вмененным уровнем волатильности (золото). Инвесторам в целом рекомендуется держаться подальше от рублевых активов и не принимать инвестиционные решения под давлением обстоятельств. Также не следует слишком часто менять инвестиционную стратегию, а ориентироваться на высокий уровень диверсификации», — сказал «Московской газете» старший инвестконсультант ФГ «Финам» Тимур Нигматуллин.

/Московская Газета
----------


Финансисты высказывают противоречивые мнения о том, когда лучше открыть вклад: до Нового года или после.

Начальник управления «Сбережения» ВТБ Наталья Тучкова призывает отслеживать сезонные акции по сберегательным продуктам, используя базовую стратегию — сочетание срочного депозита и накопительного счёта: «Запускаются сезонные акции, поэтому сберегать сейчас становится особенно выгодно. Деньги, которые в ближайшее время точно не понадобятся, стоит направить на долгосрочный вклад. По нему сейчас действуют максимально высокая доходность, в ВТБ — это 15% годовых. Те средства, которые могут потребоваться, целесообразно разместить на накопительном счёте. Сейчас этот продукт также позволяет получать высокий доход в размере 15% годовых. При этом клиент может снять деньги в любой момент без потери ранее начисленных процентов».

Начальник отдела развития накопительных продуктов Альфа-Банка Наталья Волошина советует принимать решение уже в ближайшее время: «Декабрь — жаркий сезон по привлечению средств, обычно банки готовят самые интересные предложения на этот период. Поэтому рекомендуем клиентам пользоваться специальными предложениями декабря». Эксперт рекомендует диверсификацию накоплений: часть средств разместить на вклады, часть — на накопительные счета, и если в январе банки предложат интересные вклады, переложить на них деньги с накопительных счетов.

Управляющий по анализу банковского и финансового рынков ПСБ Дмитрий Грицкевич не исключает дополнительного повышения ключевой ставки на заседании в декабре и предлагает не спешить с выбором. Специалист обращает внимание на то, что главной интригой для вкладчиков остаётся решение ЦБ по ключевой ставке на заседании 15 декабря. По мнению эксперта, целесообразно дождаться решения регулятора по ставке и зафиксировать доходность на более длинный срок.

Руководитель продуктов и сервисов Банка ДОМ.РФ Никита Казанцев называет оптимальной стратегий распределение активов по разным корзинам: «Лучше разделить планируемый объём размещения средств и открыть часть до Нового года, желательно до заседания ЦБ по ключевой ставке. Вторую часть — открыть после заседания ЦБ или уже в следующем году. До этого момента рекомендую хранить их на накопительном счёте. Тем самым вы уменьшите риски, если ставки по вкладам после заседания ЦБ снизятся». При этом специалист предлагает большую часть сбережений размещать на три года и оформить длинный пополняемый депозит на случай значительного снижения ставок по вкладам.

Друзья, какие из предлагаемых стратегий вы считаете наиболее верными? изображение



Дорогие, с Днём Героев Отечества! Zа наших дорогих героев! Zа мир! Слава Великой России!

изображение изображение

----------
Цитата

cat in the rain пишет:
15 августа Центробанк на внеочередном заседании повысил ключевую ставку с 8,5 до 12% на фоне резкого ослабления рубля.
----------

Зачем Вы из раза в раз постите про 15 августа? :scratch:
Уже проехали, декабрь на дворе. :uncap:

----------
Цитата

RonD пишет:
Зачем Вы из раза в раз постите про 15 августа? изображение

Уже проехали, декабрь на дворе. изображение

----------
не поможет. она не читатель, она писатель )

Немного интересной статистики:

По статистике Агентства по страхованию вкладов, средний размер банковского депозита в текущем году составляет порядка 300 тыс. руб. Точнее 316 тыс. руб. по состоянию на 1 октября 2023 года. При этом на вкладчиков с суммой остатков на счетах до 1 млн руб. приходится 96,5%; от 1 млн до 1,4 млн руб. — 1,5%; от 1,4 млн до 3 млн руб. — 1,4%; от 3 млн до 10 млн руб. — 0,5%; свыше 10 млн руб. — 0,1% от общего числа вкладов в российских банках.

А вот распределение вкладов физлиц по объемам показывает иную картину: свыше 10 млн руб. — 30,3% от общей суммы вкладов; от 3 млн до 10 млн руб. — 14,1%; от 1,4 млн до 3 млн руб. — 16,3%; от 1 млн до 1,4 млн руб. — 10,5%; до 1 млн руб. — 28,8%.

Доля вкладов сроком до 1 года за январь — сентябрь 2023 года увеличилась на 3,2 п.п., составив 43,4%. Доля средств на текущих счетах в общем объеме вкладов населения, напротив, сократилась на 1,4 п.п. — до 36,7%. Доля вкладов, размещенных на срок свыше 1 года, также уменьшилась — на 1,7 п.п. до 19,9%.

https://spb.plus.rbc.ru/news/6572cf4f7a8aa9af75256b5a?utm_source=spb&utm_medium=main&utm_campaign=881569-6572cf4f7a8aa9af75256b5a&from=column_4

Интересно было бы увидеть статистику с суммами не "на вклад", а "на паспорт".

----------
Цитата

chudak пишет:
Интересно было бы увидеть статистику с суммами не "на вклад", а "на паспорт".
----------

Такую статистику может иметь только ФНС.
А они никогда это не обнародуют.

----------
Цитата

RonD пишет:
Зачем Вы из раза в раз постите про 15 августа?
----------


Это бот.

----------
Цитата

user-408413917641 пишет:
Это бот.
----------

Поздравляю cat in the rain с присвоением "внеочередного звания"! :D

----------
Цитата

AlexM-68 пишет:
Поздравляю cat in the rain с присвоением "внеочередного звания"! изображение

----------

Юля, не ведись ;) Скоро выборы :flowers:

----------
Цитата

chudak пишет:
Интересно было бы увидеть статистику с суммами не "на вклад", а "на паспорт X
----------

А разве это не она?
----------
Цитата

digi_spb пишет:
А вот распределение вкладов физлиц по объемам показывает иную картину: свыше 10 млн руб. — 30,3% от общей суммы вкладов; от 3 млн до 10 млн руб. — 14,1%; от 1,4 млн до 3 млн руб. — 16,3%; от 1 млн до 1,4 млн руб. — 10,5%; до 1 млн руб. — 28,8%.

----------

----------
Цитата

RonD пишет:
А разве это не она?
----------
Я так понял, что это по отдельным суммам вкладов, а не на паспорт.

----------
Цитата

chudak пишет:
Я так понял, что это по отдельным суммам вкладов
----------

А разве не это оно?
----------
Цитата

digi_spb пишет:
По статистике Агентства по страхованию вкладов, средний размер банковского депозита в текущем году составляет порядка 300 тыс. руб. Точнее 316 тыс. руб. по состоянию на 1 октября 2023 года. При этом на вкладчиков с суммой остатков на счетах до 1 млн руб. приходится 96,5%; от 1 млн до 1,4 млн руб. — 1,5%; от 1,4 млн до 3 млн руб. — 1,4%; от 3 млн до 10 млн руб. — 0,5%; свыше 10 млн руб. — 0,1% от общего числа вкладов в российских банках.

----------