Еврооблигации (всё о евробондах!)

Del

Номинальный учредитель, а также номинальный директор – это юридические, либо физические лица, на которых оформляется оффшорная компания, что позволяет истинному владельцу сохранить анонимность.

Вот возьмем тот же банк Траст, к примеру. Там на кипрские офшоры с номинальными директорами были открыты банком ВТБ-Австрия кредитые линии (чуть меньше 200 млн. долл). На которые те кипрские офшоры выкупали суборды Траста у Эмитентов будто бы инвесторы, надувая его капитал.
Кредиты ВТБ-Австрия предоставлял сам банк Траст. Кредиты проходили по строке кредиты банкам-нерезидентам.
ЦБ взаимосвязь Траст-ВТБ Австрия-офшоры-Траст "не замечал". И до сих пор не могут доказать аффилированность кипрских компаний с акционерами Траста.

Видите, у банков отлично получается работать с офшорами. Более того, выкупленные субординированные ноты эти офшоры в Трасте еще и закладывали, получая под них новые кредиты от Банка (доходность по нотам превышала платежи по кредитам). Эта схема, кстати, может работать абсолютно в любом банке. Достаточно иметь банк-прокладку. А собственные облигации банк всегда оценит по самой высокой категории как бумаги с высшей надежностью. ;)

Dench, Вас никто субборды и не заставляет брать, крупные банки до 18 года в целом способны платить по долгам.

Тут пишут про газпром-34, наверно к этому времени власть сменится, хотя газпром долгом не перегружен, вполне может платить, лота этого выпуска от $1000, таких немного, но можно же и продать чз пару-тройку лет, купон неплохой...

Читал, что чз британские страховые компании можно на британских островах открыть счет и не платить налогов, в отличие от кипра многих наших брокеров, качество юрисдикции выше, при этом легально по закону нашу налоговую информировать клиент не обязан, а в случае банковских счетов по 173 ФЗ должны все!

Доходность Еврооблигаций падает каждый день, думаю стоит подождать следующего дна по нефти, что бы доходность еврооблигаций выросла.

----------
Цитата

An27 пишет:
Читал, что чз британские страховые компании можно на британских островах открыть счет и не платить налогов
----------

вас не смущает, что эту тему (unit-linked) пиарят исключительно финансовые советники (которые материально заинтересованы, т.к. сидят на комиссии от привлеченных клиентов)? то есть, если про брокеров (как российских, так и зарубежных) в сети просто тонны информации, то об этих страховых с каймановых островов - исключительно позитив и только от заинтересованных лиц?

Mikhail, там же не Каймановы острова, а острова типа мэн, Джерси, Гернси- где наши полюс золото, Полиметалл и прочие зарегистрированы были- респектабельные оффшоры, а наши брокера что дают- счёт на Кипре, где всех ранее подстригли, иностранные банки дороги, а их счета должны быть раскрыты перед налоговой. Знаю, что экспаты активно используют unit-linked, значит есть плюсы тоже

----------
Цитата

An27 пишет:
счёт на Кипре, где всех ранее подстригли,
----------

Маленькое уточнение, на Кипре подстригли только банковские счета. Брокерские, никто не трогал.

----------
Цитата

An27 пишет:
крупные банки до 18 года в целом способны платить по долгам.
----------

Похоже на сказки. Даже у Сбера, стабильнейшего банка в РФ, возник дефицит ликвидности в декабре 2014. Ну а как не возникнуть, если (как сам Греф заявил 10.11.2015) "избыток валютной ликвидности кредитная организация инвестирует в собственные облигации". Очень и очень странная вещь, учитывая что внешние рынки закрыты - новым займом старый не закроешь. Да и размещаться по старой доходности с таким страновым рейтингом не получится.
Если решить, что это вывод денег в пользу аффилированных фирм, тогда все встает на свои места.

Kera, я и не говорил, что подстригли брокерские счета, упомянул, что в целом там были такие случаи, юрисдикция не вызывает надежности, остров с дутым банковским сектором и небольшой экономикой в стиле экономик южных стран ЕС, если кому нравится там бумаги хранить- пожалуйста. В случае чего быстро всех доп налогами обложат

Nikodimus, по поводу разрыва ликвидности согласен, но у крупных банков есть реальные активы, пока не все нефтяные деньги проели, еще 2-3 года должно хватить...

когда есть возможность выкупить свои долги с дисконтом, почему бы и нет

есть бразильские компании, долги которых торгуются дороже, хотя экономика и компании примерно в том же положении, все-таки доходности по нашим бумагам солидные, можно купить на год-два, если нет желания сидеть в долгую, по депозитам-то ставки все ниже

Уважаемые форумчане, что думаете про бонды Gazprom34, доходность 8,6 годовых? есть возможность купить данные бонды пакетом от 15 тыс долларов (предлагает УК Альфа-Капитал). Какие есть подводные камни в данных бондах?

благодарю за ответ!

eiler2005,
1 доха там другая ))
2 на бирже купите сами
3 у альфы капитал ищите что то поинтереснее, у них есть. только по рискам ..... потщательней отнеситесь

----------
Цитата

dench пишет:
eiler2005, 1 доха там другая ))2 на бирже купите сами3 у альфы капитал ищите что то поинтереснее, у них есть. только по рискам ..... потщательней отнеситесь
----------


подскажите, пожалуйста, где смотреть текущую доходность

смотрю на cbonds, там 8 с лишним годовых

http://ru.cbonds.info/emissions/issue/2307?

eiler2005, Я считаю доходность так, беру котирировку с терминала квик, по которой сейчас реально купить и подставляю в калькулятор на сайте финам. http://bonds.finam.ru/ он выдает доходность.
Газпром 34 сейчас стоит 118 доходность 6.9 % Сам хочу его купить, но жду когда рубль обновит новый максимум и доходность вырастет.

eiler2005,
не знаю что вы называете текущей дохой. купон что ли
там где вы смотрите все есть, мне 7ю показывает ваша ссылка

правый верхний угол смотрите

dench,
у вас подписка есть на cbonds?
мне без подписки одни только звездочки показывает, фактически этот ресурс закрыт от обычных юзеров.
остается только на финаме смотреть.

Добрый день, уважаемые форумчане !
Хочу приобрести еврооблигации на сумму примерно $100К,через открытие-брокер, в теме я совсем новичок ,правильно ли я понимаю, что для более высокой надежности лучше отказаться от облигаций с LPN,SPV (брокер то будет все подряд предлагать) ? Так же правильно ли я понимаю ,что общая доходность состоит из ставки купона + колебания валюты, если облигации номенированы в долларах/евро и другой валюте ?

----------
Цитата

AlexFFF пишет:
этот ресурс закрыт от обычных юзеров.

----------

тут про оффшоры беседы идут, а в оффшорах какой сибондс :D

просто оплатите подписку, это ж не блум в конце концов

а русбондс не ?

----------
Цитата

Andrey87 пишет:
правильно ли я понимаю
----------

не правильно
----------
Цитата

Andrey87 пишет:
правильно ли я понимаю
----------

кто же знает как вы считаете и что у вас базой
если с точки зрения налогов то по купонам ньюансы и еще цена меняется у самого бонда в +/-

----------
Цитата

An27 пишет:
когда есть возможность выкупить свои долги с дисконтом, почему бы и нет

----------

Облигационные займы банков это пирамида, где последующие займы закрывают предыдущие. Варианта выжить без сторонней помощи при падающей экономике у банка практически нет, так как растет просрочка по кредитам, а этот кризис 3й и страна прошла олимпиаду и другие прожекты (это все висит на балансах крупных банков, они продлевают кредиты и перекредитуют заемщика, чтобы не увеличивать резервы, но все это липа с ведома ЦБ). Чтобы погасить полученные убытки, банкам нужно либо наращивать кредитный портфель, это снижает общую просрочку, либо мошенничать с активами (вариант такого мошенничества - получать бумажную помощь от государства в виде "кредитов" в капитал).

В такой ситуации, когда перекредитоваться нельзя, закрывать облигации, обслуживание которых всего 5% годовых и которые могут быть списаны при падении капитала - нелогичный поступок. Погашение облигаций сокращает либо капитал, если это суборд, либо длинные деньги, если это обычная облигация. Выкупают скорее всего суборды, поскольку практически все выпуски Сбера - это суборды. Думаю, выкупают у нужных компаний.

Сбер это огромная праченая. Если посмотреть на отчетость, то средний доход по депозитам в банках-нерезидентах у Сбера 2,74% годовых в валюте. (Для тех, кто не понимает - это деньги, которые Сбербанк положил на депозит в иностранные банки). Сумма таких депозитов 778 млрд. рублей. Вы улавливаете логику? Взять под 5% и положить под 2,74%?