Еврооблигации (всё о евробондах!)

----------
Цитата

alleurobonds пишет:
все имущество гаранта идет на погашение.
----------


Не все, а только то, до которого дотянется EuroReich (далее ER). До имущества в РФ он точно не дотянется.

----------
Цитата

vitaliyl пишет:

нет, в КИТ
----------


А где увидели? В Квике или в депозитарном отчете?

Пароля нет на веб кабинет случайно?

----------
Цитата

user-91917756013 пишет:
А где увидели? В Квике или в депозитарном отчете?

Пароля нет на веб кабинет случайно?
----------

И в квике, и в брокерском отчете.

В веб клиент не пускает, при попытке запросить(=восстановить) логин-пароль пишет "При восстановлении пароля возникла ошибка: Клиент не найден"

Интересные новости
----------
Цитата

В документации по всем выпускам российских суверенных еврооблигаций есть условие «Возмещение в другой валюте» (Currency Indemnity) — теоретически оно дает возможность платить в рублях без последствий в виде объявления дефолта. Это условие прописано в дополнение к другому — «Выплате в альтернативных валютах» (Alternative Payment Currency): последнее есть в бумагах, эмитированных с 2018 года, оно допускает законные выплаты в российской валюте, например при санкциях, не дающих заплатить в валюте выпуска.

Согласно условию «Возмещение в другой валюте», если РФ платит держателю ее бумаг в валюте, отличной от доллара (например, в результате судебного решения), то платежное обязательство будет считаться выполненным, если инвестор в ближайший день сможет обменять полученную сумму на доллары в эквивалентном размере. Если при конвертации получается меньшая сумма, РФ должна возместить недостачу и компенсировать трансакционные расходы инвестора. Несколько экспертов, чье мнение приводит РБК, подтвердили, что указанное «хитрое» условие потенциально может помочь России выполнить обязательства по облигациям даже в случае рублевых выплат.

https://www.banki.ru/news/lenta/?id=10966968
----------


Интересно они только сейчас решили почитать что в документации написали?

----------
Цитата

Dmitriy EKB пишет:
Интересно они только сейчас решили почитать что в документации написали?
----------


"Решение США не продлевать лицензию, разрешавшую обслуживание гособлигаций России в долларах, повысило риск дефолта по этим бумагам. Однако условия выпусков оставляют России шансы избежать такого сценария, выяснил РБК".

"Они" - это какие-то сотрудники РБК. Документацию писали другие люди и, я полагаю, ответственные за вопрос люди в Минфине с документацией знакомы.

АК «АЛРОСА», являясь гарантом по выпускам еврооблигаций Alrosa Finance S.A. («Эмитент»), информирует о получении от BNY Mellon Corporate Trustee Services Limited («Трасти») уведомлений по двум выпускам еврооблигаций с погашением в 2024 г. и 2027 г. («Еврооблигации») о невозможности осуществления обязанностей доверительного управляющего по Еврооблигациям, начиная с 10 мая 2022 г., в связи с Регламентом Совета (ЕС) 2022/576 от 8 апреля 2022 г. В уведомлении говорится о том, что Трасти не сложил свои полномочия и, в случае выдачи каких-либо специальных лицензий, может пересмотреть свое решение.
Согласно эмиссионной документации по Еврооблигациям, Трасти вправе прекратить свои полномочия доверительного управляющего не ранее, чем через 3 месяца после даты направления соответствующего уведомления Эмитенту и Гаранту, однако такое прекращение полномочий вступит в силу только при условии наличия иного доверительного управляющего по Еврооблигациям.
В настоящее время Эмитент и Гарант анализируют возможные последствия и влияние вышеизложенного на права владельцев Еврооблигаций и выплаты по Еврооблигациям в текущих условиях.
Компания подтверждает свою готовность исполнять обязательства по Еврооблигациям в полном объеме, а также готова ответить держателям Еврооблигаций на все вопросы, возникающие в связи со сложившейся ситуацией.
Служба по связям с инвесторами:
Тел.: +7 495 620 92 50
st@alrosa.ru

Справочно:
В настоящее время в обращении находится два выпуска еврооблигаций Alrosa Finance S.A. в сумме 500 млн долларов США каждый со сроками погашения в 2024 г. и 2027 г.
Ранее Компания информировала о ситуации с выплатой купона в размере 11,625 млн долларов США по еврооблигациям с погашением в 2024 г. В связи с введением 7 апреля 2022 г. блокирующих санкций со стороны правительства США в отношении Эмитента и Гаранта, а также введенными 24 марта 2022 г. санкциями Великобритании, надлежащее исполнение обязательств по еврооблигациям технически невозможно. Эмитент и Гарант изучают возможность надлежащего исполнения обязательств.

«Сбербанк» 24 мая 2022 года сообщил о том, что выплатил купон по субординированным еврооблигациям серии XS0935311240 в рублях по курсу ЦБ. Это уже, как минимум, второй случай, когда банк платит по своим валютным долгам в рублях. Впервые об этом банк сообщил «29 апреля».
В настоящее время в обращении находятся два выпуска субординированных еврооблигаций Сбербанка: на сумму 2 млрд долларов США с погашением в октябре 2022 г. и на сумму 1 млрд долларов США с погашением в мае 2023 г. Купонные выплаты по данным облигациям осуществляются два раза в год.
В связи с тем, что США и Великобританией были введены блокирующие санкции в отношении Сбербанка, международная финансовая инфраструктура не позволяет Банку осуществлять выплаты инвесторам в порядке, установленном эмисионной документацией.
Руководствуясь требованиями Указа Президента Российской Федерации от 05.03.2022 № 95 «О временном порядке исполнения обязательств перед некоторыми иностранными кредиторами», в целях выполнения своих обязательств перед инвесторами Сбербанк осуществил очередную купонную выплату по облигациям серии XS0935311240 по курсу Банка России, действующему на дату выплаты купона.
Купонные выплаты по облигациям, права на которые учитываются в НКО АО НРД и нижестоящих российских депозитариях, были перечислены в НКО АО НРД для дальнейшего перечисления владельцам соответствующих облигаций.
Остальным инвесторам рекомендуется обратиться в Банк до конца срока обращения облигаций для получения купонных выплат с учетом требований применимого законодательства и в порядке, согласованном Банком и инвестором. Соответсвующие обращения необходимо направлять по электронной почте по адресу: ir@sberbank.ru.

Подскажите, а есть те кому пришли купоны по Luk 30 ? отсечка была 26.04.2022

----------
Цитата

Garry Garryson пишет:
Подскажите, а есть те кому пришли купоны по Luk 30 ?
----------


пришли нерезидентам в ЕК. вам тоже пришли, только вы их не увидите.

Менеджмент "Яндекса" считает, что сможет прийти к соглашению с держателями конвертируемых облигаций о реструктуризации обязательств, а если договоренности потребуют денежных выплат - получить разрешение российских властей на перевод и конвертацию необходимых средств из РФ, говорится в отчете компании.
Эмитентом конвертируемых облигаций на $1,25 млрд с купоном 0,75% является зарегистрированная в Нидерландах Yandex N.V., они размещены в феврале 2020 года. В конце февраля NASDAQ приостановила торги акциями компаний с основным бизнесом в России, включая "Яндекс". По условиям выпуска облигаций, их держатели имеют право потребовать погашения бумаг, если торгов акциями нет в течение пяти рабочих дней. В начале марта компания сообщила о формировании специального комитета бондхолдеров и начале обсуждений относительно вариантов реструктуризации ("Яндекс" сразу подчеркивал, что денег на одномоментное погашение выпуска у него нет). Крайний срок, в течение которого держатели смогут предъявить облигации к погашению, по согласованию с комитетом был перенесен на 7 июня, после чего, если инвесторы воспользуются этой опцией, у "Яндекса" будет две недели на осуществление выплат.
Как говорится в отчетности компании, переговоры с консультантами специального комитета держателей бондов в настоящее время продолжаются. "Яндекс" не раскрывает содержание обсуждаемых вариантов реструктуризации по исполнению обязательств.
На конец 31 марта остаток денежных средств "Яндекса" составлял 88 млрд рублей ($1,05 млрд), менее половины из которых - 39 млрд рублей - находились на зарубежных счетах.
Любое изменение первоначальных условий выпуска облигаций требует согласия владельцев не менее 75% суммарного номинального объема бондов, то есть около $940 млн из $1,25 млрд.
"Яндекс" в отчете вновь отметил, что не имеет достаточно средств для погашения облигаций в полном объеме. В аналогичной ситуации находится другой российский эмитент конвертируемых облигаций - Ozon (OZON). В опубликованном в четверг финансовом отчете Ozon сообщил, что "значительная доля держателей облигаций воспользовалась своей возможностью востребовать погашения облигаций и имеет право получить сумму основного долга и накопленных процентов по облигациям на дату погашения, которая наступает 31 мая". Ozon предупредил инвесторов о риске того, что на соответствующую дату у компании не будет достаточной ликвидности для финансирования платежей, что, в свою очередь, чревато событием дефолта к 14 июня.
________________________________________________
Еще дефолты подъехали. Вот что удивляет - даже такая "мелочь" на фоне еврооблигационных долгов и то "считает, что сможет получить разрешение на перевод в ЕК". Все так "любят" инвесторов резидентов РФ.

Минэкономразвития готовит законопроект с "временными антисанкционными мерами", способными урегулировать ситуации кросс-дефолтов и акселерации долга российских компаний, риск которых возникает из-за ограничений со стороны США, Великобритании и стран ЕС.
"В части временных антисанкционных мер работа не останавливается и в настоящее время у нас в работе <...> проект, который мы с активным участием ЦБ сейчас разрабатываем. [Он] <...> касается новых мер по адаптации экономики к санкционной политике", - заявил в четверг директор департамента корпоративного регулирования Минэкономразвития Михаил Бештоев на круглом столе "Законодательное обеспечение антисанкционных мер в сфере корпоративного регулирования". Этот проект, по его словам, предусматривает специальное регулирование, касающееся кросс-дефолтных ситуаций и наступления сроков исполнения обязательства при акселерации долга компаний (возникновение у кредиторов права требовать досрочного погашения - ИФ), которые испытывают санкционное давление.
Подробностей Бештоев не озвучил и от комментариев отказался. Между тем ранее, в начале апреля 2022 года, ЦБ РФ заявлял, что российские кредиторы не смогут требовать досрочного погашения долга заемщика, если оплата в рублях по его внешним обязательствам будет признана дефолтом.
После начала военной операции РФ на Украине и введения в ответ санкций США, стран Евросоюза и других государств целый рад российских компаний столкнулись с невозможностью выполнения своих обязательств по еврооблигациям ввиду отказа западных банков и других специализированных финансовых институтов проводить платежи. Эта ситуация потенциально создает риски кросс-дефолтов для российских компаний, предупреждал Российский союз промышленников и предпринимателей.
_______________________________________
В общем, похоже сделают все, чтобы внутренний инвестор остался инвестором навсегда.

----------
Цитата

alleurobonds пишет:
ЦБ РФ заявлял, что российские кредиторы не смогут требовать досрочного погашения долга заемщика, если оплата в рублях по его внешним обязательствам будет признана дефолтом.
----------


Правильное решение. Вы хотите получать в рублях, да еще всю сумму сразу ?

"Запрет на вывоз капитала для инвесторов из недружественных стран сохранится до снятия санкций и разморозки резервов России, заявил Антон Силуанов".

https://www.rbc.ru/textonlines/27/05/2022/6216fb4d9a79474dc80e8821?from=from_main_2

----------
Цитата

JSMH пишет:
Правильное решение. Вы хотите получать в рублях, да еще всю сумму сразу ?

----------


я хочу получать деньги, а не записи в ЕК.

лишение внутреннего инвестора права требовать в случае дефолта погашения других бумаг эмитента противоречит принципу "единого подхода к держателям еврооблигаций" прямо задекларированного ICMA. На это несколько лет назад уже налетала Аргентина.

----------
Цитата

alleurobonds пишет:
лишение внутреннего инвестора права требовать в случае дефолта погашения других бумаг эмитента
----------


----------
Цитата

alleurobonds пишет:
Подробностей Бештоев не озвучил и от комментариев отказался.
----------


Давайте не будем забегать вперед, а дождемся принятия соответствующего закона. Полагаю, что дефолт, объявленный снаружи из-за выплат в рублях, официально в РФ признан не будет, а выплаты в рублях в НРД будут продолжатся. Поглядим еще, сколько и в какие сроки взыщут извне.

Это, по меньшей мере не логично, платить в рублях в НРД, настаивать на правомерности такой процедуры, а затем, вдруг, признать дефолт, объявленный извне.

"Заморозка средств нерезидентов в РФ сохранится до тех пор, пока не будет отменена заморозка российских золотовалютных резервов, сообщил министр финансов РФ Антон Силуанов, выступая с лекцией в Финансовом университете при правительстве.

"Те инвестиции, которые были сделаны иностранцами из недружественных стран, в Россию, - будем их держать так же, как они будут держать наши золотовалютные резервы. Поскольку ограничения на поток капитала, которые были введены как ответные меры на ограничения на потоки к нам – и валюты в страну, и санкционные ограничения – это вынужденная мера. Но она связана с тем, что нам заморозили наши активы в виде золотовалютных резервов, заморозили активы наших крупных компаний. Точно также заморозили и не выпускаем эти деньги обратно. Думаю, что эта мера сохранится до той поры, пока не будут отменены те санкции, которые были введены, или те заморозки, которые были введены в отношении наших резервов и активов", - сказал Силуанов".

https://www.finam.ru/publications/item/zamorozka-sredstv-nerezidentov-v-rf-soxranitsya-poka-budut-zamorozheny-rossiiyskie-rezervy-soobshil-siluanov-20220527-153939

----------
Цитата

Garry Garryson пишет:
И в квике, и в брокерском отчете.

В веб клиент не пускает, при попытке запросить(=восстановить) логин-пароль пишет "При восстановлении пароля возникла ошибка: Клиент не найден"
----------


Аналогично. Сказали пароль от вебкабинета придёт после первого. Пока пусто. Буду звонить позже.

----------
Цитата

alleurobonds пишет:


я хочу получать деньги, а не записи в ЕК.

лишение внутреннего инвестора права требовать в случае дефолта погашения других бумаг эмитента противоречит принципу "единого подхода к держателям еврооблигаций" прямо задекларированного ICMA. На это несколько лет назад уже налетала Аргентина.
----------


"Рашенз" как истцов не любят теперь в судах за кордоном

----------
Цитата

JSMH пишет:
Те инвестиции, которые были сделаны иностранцами из недружественных стран, в Россию, - будем их держать так же, как они будут держать наши золотовалютные резервы.
----------


Т.е. - иностранцы заблокировали деньги бюджета, т.е. государственные, в ответ российские "гении" от безысходности заблокировали деньги инвесторов, т.е. частные, на что в ответ и был поставлен блок в ЕК на частные деньги.

Теперь, наконец то это прозвучало официально и все знают, кого в действительности благодарить за то, что мы не получаем своих денег.

----------
Цитата

alleurobonds пишет:
Теперь, наконец то это прозвучало официально и все знают, кого в действительности благодарить за то, что мы не получаем своих денег.
----------


,Ну мы пока газ не отключили. И предлагаем удобрения и зерно в обмен наснятие санкций. Наш ход следующий.

----------
Цитата

user-91917756013 пишет:


,Ну мы пока газ не отключили. И предлагаем удобрения и зерно в обмен наснятие санкций. Наш ход следующий.
----------
Газ и труба - народу!