Куда инвестировать новичку?

----------
Цитата

user-713214043185 пишет:
Люди, нарисовавшие графики и много процентов плюса облигациям,
----------

скорее те, кто управлял этим "фондом российских акций".
неизвестен ни его состав, ни стратегия управляющего.
может он "на росте покупал, на падении продавал" :D

ну и вообще, лучше бы за начала графика брать хотя бы 2000 г.

Аааааа, это все Грефф. Он и по 3,2% и 1,5% за управление берет. Вот откуда прибыли у банка, а не у клиентов :D
Но мне, как низу пищевой финансовой цепочки, есть интерес не дать себя сожрать как советуют в умных книжках, и необходимость достаточно приличных вложений, и я сморю все эти графики, эти наиболее любопытны. Скорее всего показания взяты от индексов Мосбиржи.
Так где же правда? Они дают инфу аж с 1996 года :o
https://www.sberbank.ru/ru/person/investments/pifs/fund_bond_im
https://www.sberbank.ru/ru/person/investments/pifs/fund_equity_dn

----------
Цитата

user-713214043185 пишет:
те, кто утверждает, что акции всегда доходнее облигаций
----------

точно ошибаются.
Не всегда.

Имеется в виду долгосрочная перспектива а-ля профессор Самуэльсон :)
А роликов про акции полно. И терять из-за неподтвержденных графиков или недостоверного анализа не охота. Вот, например, апеллируя к турецкому ...эээ... банку и его ставке рассказывается про практически гарантированный рост нашего рынка, а позже подкрепляется. Далее про восточную страну под санкциями
https://youtu.be/G1dx_tPZg-M?t=563
И анализ дивидендов индекса Мосбиржи и статистика роста индекса Мосбиржи после кризисных падений
https://youtu.be/G1dx_tPZg-M?t=1090
Можно, например, вообще не парится, взять пару фондов - на акции и на облигации, но сберовский индекс облигаций сбил меня с толка, да так, что я у вас пытаюсь вызнать что это такое :o

----------
Цитата


Имеется в виду долгосрочная перспектива а-ля профессор Самуэльсон :)

----------


Исторически премия за риск в российских акциях есть: с 01.12.2002 индекс акций (MCFTR) опережает индекс ОФЗ (RGBITR) на 5,43% годовых. Если вместо государственных брать корпоративные бонды и/или более длинные дюрации, то премия будет поменьше, но вряд ли обнулится.

----------
Цитата


А роликов про акции полно.

----------


Если говорящие головы заставляют собой любоваться, будучи не в состоянии выразить свои мысли несколькими абзацами текста с парой картинок, то зачем вообще тратить на них время?

Так шо - обратиться к классике и а-ля 50*50? :)
----------
Цитата

...Но все могло быть не столь драматично, если бы вы использовали облигации. Например, разбавив портфель в пропорции 50%/50% за счет ОФЗ.

В 2007 году параметры такого портфеля выглядели бы так: ожидаемая доходность 25% годовых, волатильность 15%. Конечно, такой подход не исключает падение, но оно было бы существенно меньше к тому же ноябрю 2008 -только 30%, против 60% чисто в акциях. Уже к маю 2009, ваши инвестиции вернулись к начальной точке, то есть спустя 2 года (напомню в акциях понадобилось больше 3-х). А к моменту, когда портфель из акций вышел бы в ноль, на портфеле смешанном вы имели уже около 40% прироста.

изображение

Поэтому в подавляющем большинстве стремление инвесторов понизить волатильность своих портфелей, должно стоять выше ориентаций на ожидаемую доходность.

Кроме этого, такая структура портфеля из акций и облигаций позволяет управлять им легче и без дополнительных вливаний.

...

А теперь оцените эффективность этой стратегии на более длительном горизонте. Да, в период ростов рынков акции обходят облигации и это нормально, но при каждом серьёзном падении конечные результаты доходности становятся практически идентичными. При этом ожидаемая доходность у акций больше ожидаемой доходности смешанного портфеля всего на 5 процентных пунктов, в то время как волатильность ниже сразу в два раза!

изображение
----------

Сейчас мне попался ролик где тот парень рассказывает что сделал 3 миллиона долларов. Правда ролик годичной давности и не ясно, на сколько его могли заблокировать западные недруги

----------
Цитата


Так шо - обратиться к классике и а-ля 50*50? :)

----------


Вы пишете в режиме монолога (или диалога с самим собой). :) Какая поставлена задача: профилактика сердечных приступов по Шарпу или максимизация доходности на долгосроке?

Смешанные портфели - превосходный вариант "по умолчанию" для горизонта в 5-10 лет. Но не самый доходный, если метить на десятилетия. Ну и еще - прошлогодний обвал добавил популярности облигациям: люди банально переоценили свою терпимость к риску.

На графике: красным цветом - акции, синим - ОФЗ, серым - портфель 50/50 с полугодичной ребалансировкой. Результат показан в реальном выражении (относительно ИПЦ): что ниже единицы, то "съедено инфляцией". Внизу - превышение доходности MCFTR над смешанным портфелем: +31,1% за 20,5 лет (1,33% годовых). Неудивительно, что когда накопленная премия разрушается (2008, 2022 гг.), народ начинает "любить" фиксированную доходность. Со временем это проходит. ;)

----------
Цитата


Сейчас мне попался ролик где тот парень рассказывает что сделал 3 миллиона долларов.

----------


Своими миллионами парень пусть перед девчонками хвастается. Нам интересны проценты годовых.
«Файл недоступен»

----------
Цитата

Supric пишет:

Эмитенты с отрицательной балансовой стоимостью - исключительно для истинных гурманов изображение

----------

Таки нашлись гурманы :D 6% прибавили за неделю
«Файл недоступен»

----------
Цитата

len1501 пишет:
Кстати, по Башнефти тот же вопрос изображение

Народу просто никто не рассказал, какая Баня классная? изображение


----------

BANE тоже разглядели. Плюс 16% за неделю. Но да, не Сбер, не Сбер, никто не кричал из каждого утюга про дивы и прочие перспективы
«Файл недоступен»

----------
Цитата

kioratsu пишет:
Какая поставлена задача: профилактика сердечных приступов по Шарпу или максимизация доходности на долгосроке?
----------

Как минимум года три, я бы распланировал больше, но Бог постоянно смеется читая мои планы, потому боюсь ошибиться. Планировал, но все задерживаюсь с тратами :(

user-713214043185, как минимум или как максимум? :) Потому что за 3-5 лет особо не развернешься - остаются только бонды с дюрацией, равной горизонту инвестирования.

----------
Цитата

len1501 пишет:
BANE тоже разглядели. Плюс 16% за неделю. Но да, не Сбер, не Сбер, никто не кричал из каждого утюга про дивы и прочие перспективы
----------
----------
Цитата

len1501 пишет:

Таки нашлись гурманы изображение
6% прибавили за неделю
----------
действительно, акции МТС и фьючи (брал за сутки перед СД) скинул после решении о дивах, докупил POSI кибербезопасность наше все, +11% с момента покупки, после МТС, конкуренты все сбежали. Не является ИИР.

----------
Цитата

len1501 пишет:
BANE тоже разглядели. Плюс 16% за неделю. Но да, не Сбер, не Сбер, никто не кричал из каждого утюга про дивы и прочие перспективы
----------
57,7% компании владеет Роснефть, не сильно пампят, достаточно было взять за неделю до объявления о дивах.

Bereznisky,
до объявления о дивах - это лотерея.
Но BANE уже после объявления +16%, МТС скромнее плюс, но тоже неплохо.

----------
Цитата


до объявления о дивах - это лотерея.

----------


А после - что? Гэп и потеря НДФЛ гарантированы, остальное - как повезет. Имеет смысл входить, пока дивидендов никто не ждет. За 1,5 года до выплаты - нормальный срок, когда неэффективность еще может сработать в нашу пользу. Если уж совсем не терпится "проскочить на желтый свет", то можно и в августе-сентябре в расчете на выплаты следующего года.

P.S. Напомню, что ветка называется "Куда инвестировать новичку?" Здесь нельзя учить плохому.

----------
Цитата

kioratsu пишет:
user-713214043185, как минимум или как максимум? изображение

----------

От 3х лет как минимум. Вообще можно основное в облигации и довешивать акциями по возрасту, терпимости к риску и т.п.

----------
Цитата

len1501 пишет:
Bereznisky,
до объявления о дивах - это лотерея.
Но BANE уже после объявления +16%, МТС скромнее плюс, но тоже неплохо.
----------
тут все от стратегии, BANE брал за неделю до объявления дивиденлов в лонг, +35% забрал и скинул, за неделю до дивов фьючи Газпром и ВТБ в шорт, акции брокер показывает скоро ЛДВ не трогаю, +8% соответственно на падении. Периодические просматриваю на Мос биржи по юр.лицам Oткрытые позиции по фьючерсам +график, пока подписка бесплатная.
Не является ИИР.

----------
Цитата

kioratsu пишет:
Нам интересны проценты годовых.
----------

Мне интересна максимальная просадка и шарп.

Ранее Новатек занимал более 5% в индексе ММВБ, сейчас 3,74%

С чем связано уменьшение доли?



Просто сформирован портфель акции исходя из доли акции в индексе от 5%.

Получается Новатек придется скинуть, благо там пока хорошая прибыль.

----------
Цитата

user-534513007531 пишет:
Ранее Новатек занимал более 5% в индексе ММВБ, сейчас 3,74%

С чем связано уменьшение доли?
----------

Масштабная ребалансировка индекса Мосбиржи

Мосбиржа обновила методологию расчета главного индекса акций страны, введя поправочный коэффициент, который учитывает долю замороженных на счетах типа "С" акций, принадлежащих т.н. "недружественным нерезидентам". Эти коэффициенты появились ещё 3 месяца назад, но тогда то ли они не использовались вовсе, то ли использовались вполсилы. А сейчас они очень сильно поменяли расстановку всех акций.

Компании, веса которых снижены сильнее всего:
▪️ Яндекс. Снижение более чем в 3 раза (новый вес 1,64%, вес без учета коэф-та 5,46%);
▪️ Тинькофф. Снижение более чем в 3 раза (новый вес 0,84%, вес без учета коэф-та 2,81%);
▪️ Полиметалл. Снижение более чем в 3 раза (новый вес 0,47%, вес без учета коэф-та 1,57%);
▪️ Мосбиржа. Снижение более чем в 3 раза (новый вес 0,37%, вес без учета коэф-та 1,24%);
▪️ Х5 Ритейл Груп. Снижение более чем в 3 раза (новый вес 0,36%, вес без учета коэф-та 1,21%);
▪️ Новатэк. Снижение почти в 2 раза (новый вес 3,61%, вес без учета коэф-та 6,03%);
▪️ Роснефть. Снижение почти в 2 раза (новый вес 2,28%, вес без учета коэф-та 3,80%);
▪️ Фосагро. Снижение почти в 2 раза (новый вес 1,13%, вес без учета коэф-та 1,88%).

Компании, веса которых выросли:
▪️ Татнефть. Увеличена в 2 раза (новый вес 5,26%, вес без учета коэф-та 2,74%);
▪️ Сургутнефтегаз. Увеличен в 2 раза (новый вес 5,26%, вес без учета коэф-та 2,88%);
▪️ ПИК. Увеличен в 3 раза (новый вес 2,25%, вес без учета коэф-та 0,75%);
▪️ Магнит. Увеличен в 2 раза (новый вес 4,41%, вес без учета коэф-та 2,1%);
▪️ Русал. Увеличен в 2 раза (новый вес 1,63%, вес без учета коэф-та 0,78%);
▪️ Аэрофлот. Увеличен в 2,5 раза (новый вес 0,70%, вес без учета коэф-та 0,29%);
▪️ Русагро. Увеличен в 3 раза (новый вес 0,64%, вес без учета коэф-та 0,21%).

@finindie

Спасибо.