Как образование влияет на результаты инвестирования
В конце июля ЦБ представил исследование на тему как образование влияет на инвестиционные результаты.
В ходе исследования эксперты искали взаимосвязь между образованием человека и его успехами в инвестициях. Вместе с образованием рассматривали действующие критерии для получения статуса квалифицированного инвестора.
Предсказуемо, что максимальную прибыль получают инвесторы с высшим экономическим образованием и опытом работы в финансовых организациях, а также опытом инвестирования от трёх лет. Итоги экспертизы показали, что лучших результатов на срочном рынке добиваются люди, у которых есть знания в области фондирования, привлечения капитала, поведенческой экономики, фундаментального и технического анализа. На фондовом рынке самими успешными стали инвесторы, знакомые с принципами риск-менеджмента, этики и профессиональных стандартов.
Основные выводы по итогам исследования:
1. Наличие высшего образования у инвестора положительно влияет на результат инвестирования. Наилучший эффект дает наличие экономического образования. Повышает результативность инвестирования также образование в области других социальных наук (в рамках настоящего исследования к ним отнесены бизнес-образование и управление), а также прикладное и инженерно-техническое образование.
2. Сочетание у инвестора высшего экономического образования с критерием «опыт работы в финансовых организациях» дает наилучший результат при инвестировании. Несколько хуже результат оказывается в случае сочетания опыта с юридическим, инженерно-техническим и прикладным образованием.
3. Сочетание высшего образования с критерием «совершение сделок с ценными бумагами» показывает результативность инвестирования при наличии экономического, инженерно-технического и гуманитарного образования.
4. Сочетание высшего образования с имущественным критерием (стоимость финансовых инструментов) показывает результативность инвестирования для обладателей экономического образования, а также дипломов в области инженерно-технических и социальных наук.
5. Сочетание высшего образования с сертификатами и свидетельствами о квалификации в инвестобласти является наиболее эффективным.
6. Наличие у инвестора ученой степени положительно влияет на результативность инвестирования, что наиболее отчетливо это проявляется у квалифицированных инвесторов.
7. Среди дисциплин, знакомство с которыми улучшает результативность инвестирования на фондовом рынке – риск-менеджмент, срочный рынок и его инструменты, фондирование, привлечение капитала, фундаментальный и технический анализ, поведенческая экономика, этика и профессиональные стандарты.
8. Среди дисциплин, знакомство с которыми улучшает результативность инвестирования на срочном рынке – экономическая теория, инвестиционная оценка, правовые аспекты, налоги, фондирование, привлечение капитала, фундаментальный и технический анализ, поведенческая экономика.
9. В свою очередь, знакомство с такими дисциплинами, как фондирование, привлечение капитала, фундаментальный и технический анализ, поведенческая экономика, оказывает влияние на результаты инвестирования на обоих рынках, срочном и фондовом.
10. По субъективным оценкам, при отнесении инвесторов к квалифицированным наиболее значимыми являются такие критерии, как опыт работы в финансовых организациях, объем сделок с ценными бумагами и наличие свидетельства о квалификации или международного сертификата.
11. Имущественный критерий оценен инвесторами как наименее значимый среди всех критериев, по которым инвестор получает статус квалифицированного
12. Наиболее важными источниками дополнительных знаний для инвесторов названы опыт работы / заключения сделок с финансовыми инструментами, информация от участников биржевой торговли. При этом опыт работы / заключения сделок квалифицированные инвесторы, в отличие от неквалифицированных, оценивают выше.
13. Успешные инвесторы на фондовом и срочном рынках в среднем имеют более продолжительный опыт инвестирования по сравнению с неуспешными. На фондовом рынке в группах инвесторов с опытом инвестирования 3–5 лет и свыше 10 лет больше успешных инвесторов. На срочном рынке все успешные инвесторы обладают опытом более 3 лет, больше всего успешных участников – в группах с опытом 3–5 и свыше 10 лет.
В целях исследования опросник содержал 23 вопроса по следующим темам: действующие или возможные критерии квалификации, основное и дополнительное образование, профиль образования, опыт работы с финансовыми инструментами.
Этап сбора данных (онлайн-опрос) проведен совместно с Московской Биржей с 23 октября по 19 декабря 2023 г. в рамках конкурса «Лучший частный инвестор – 2023»
В ходе опроса было получено 157 анкет участников фондового рынка и 40 анкет участников срочного рынка. В процессе обработки были исключены анкеты инвесторов, которые совершили менее трех сделок в рамках конкурса.
Число физических лиц, имеющих брокерские счета на Московской бирже (MOEX), по итогам июня 2024 года достигло 32,4 млн (+446 тыс. человек за июнь, +2,7 млн за первое полугодие).
Физическими лицами открыто 57,7 млн счетов (+942 тыс. счетов за июнь). Всего за первое полугодие 2024 года частные инвесторы открыли 5,4 млн счетов.
Частные инвесторы за 1п 2024г вложили в ценные бумаги на Московской бирже более 500млрд рублей.
kioratsu, "Такие данные регулятор получил после проведения поведенческой экспертизы внутри конкурса Московской Биржи «Лучший инвестор». В ходе исследования эксперты искали взаимосвязь между образованием человека и его успехами в инвестициях. Вместе с образованием рассматривали действующие критерии для получения статуса квалифицированного инвестора." Как образование влияет на результаты инвестирования: исследование Банка России | Банк России (cbr.ru)
То есть похоже на то...
Деньги на бирже не появляются из воздуха и не исчезают в ни куда,а просто перетикают из одних карманов ,в другие.... Вот первая категория - это масса , в основном,состоящая из обычных, неподготовленных лиц ,которые ,просто решили,, попробовать, при случае ,не обладая даже азамм финграмотности и получившие подарочные акции бесплатно ,и ( или) вложившие свои очень небольшие средства,в рамках многочисленных рекламных компаний,в основном от банков . В связи с чем, показатели ,дают очень поверхностную картину и образ ,,Лени Голубкова,, ещё в памяти граждан старшего возраста и помладше.
Игорь перос, информация в коментарии - не является рекомендаций. Ps. В настоящее время, ,Альфа-банк дарит- ВСЕМ клиентам банка акции на 2000₽
Игорь перос, деньги раздают сами эмитенты бумаг (в виде дивидендов и купонов). Массовка по большому счету не нужна. :)
kioratsu,хочу привести наглядный пример : Совкомбанк приобрёл банк Хоум- Кредит, при этом оплата - акциями самого Совкомбанка, но с условиями ,что покупатель обязуется не продавать эти акции оговорённые срок,при этом Совкомбанк осуществляет доп.выпуск своих акций ( эмиссию) Я считаю - это приобретение ,для Совкомбанка - сверх удачное и сверх выгодное. Теперь давайте ,уточним ,кто в проигрыше будет, при этом....а ,именно ,рядовые и мелкие держатели этих акций ,т.к однозначно ,что цена за акцию банка, при эмиссии снизится ,это - аксиома...и даже хорошие показатели банка не улержат цену на прежнем уровне,а тем более повысят Ps. информация может содержать некоторые неточности и не содержит конкретику по цифрам ,датам и пр..... в изложении и моем понимания
Игорь перос, не зная подробностей, сказать невозможно. Собственный капитал на акцию уменьшился или вырос в результате? RoE уменьшился или вырос?
Ну и самое главное — миноритарии в этом процессе не участвуют, следовательно, их наличие/отсутствие ничего не меняет. Будь там единственный акционер, он мог бы провести допэмиссию с теми же параметрами.
Помните, как пенсионер из Москвы выиграл в лотерее 170 миллионов рублей? А давайте попробуем пофантазировать и распишем, на что можно потратить все эти деньги.
Российские инвесторы все чаще обращают внимание на юань как стабильную валюту для сохранения капитала. А как вы относитесь к вложениям в юани? Считаете ли этот инструмент надёжной защитой от волатильности рубля?
Рынок торгов - перспективный рынок, который приковывает к себе внимание как частных, так и корпоративных инвесторов. Мы составили рейтинг топ-5 самых дорогостоящих и топ-5 самых необычных лотов портала «Торги России», которые были реализованы в первом полугодии 2024 года. Подробности - в материале, подготовленном специально для Banki.ru.
Прошло более полгода с тех пор, как я активно провожу инвестиционные эксперименты в проекты экосистемы Telegram. Время от времени мне кажется, что прошли годы, но на самом деле этот путь от начального погружения до внедрения инвестиционных (спекулятивных) стратегий занял чуть больше 8 месяцев.
Ожидается, что 2024 год принесет много новых IPO на российский рынок, особенно в IT-секторе и сельском хозяйстве. Готовы ли вы инвестировать в эти сектора?
Наша сторона реализовала подачу ещё 1 нового частного обращения в OFAC с целью разблокировки активов иностранных ценных бумаг в рамках санкций на ПАО "СПБ Биржа" $SPBE.
Должен ли инвестор платить налог на доход, полученный от продажи биржевого золота GLDrub на ИИС 3 ?
Сцена падения по праву занимает центральное место в чаплинской комедии. Акробатов в цирковых училищах тоже первым делом обучают правильно падать. С мая 2013 г., когда доля акций в моем портфеле превысила 50%, по-кинематографически зрелищных приземлений набралось сразу несколько.
Нет повести печальнее на свете, чем не заработать на котлетке.
Почему везде говорится о том, что краткосрочный инвестор на бирже это сразу проигрыш?
Если получаешь акции в подарок от банка, то нужно ли самостоятельно подавать данные в налоговые органы?
Миллионы людей тратили своё время в игре Hamster Kombat в надежде, что однажды у них появится возможность обменять свою внутриигровую валюту на токены, но что-то пошло не так.
26 сентября, т.е уже завтра, состоится листинг знаменитого Hamster Kombat. Многие мои знакомые (да и я сам тоже) летом втянулись в эту очередную игру-"тапалку" в надежде заработать легкие деньги).
Новые клиенты Совкомбанк Инвестиций могут не платить комиссию за сделки по покупке и продаже акций, облигаций и фондов на Мосбирже до 15 января 2025 года. Спецпредложение доступно в преддверии конференции Smart-Lab Conf 2024, где Совкомбанк является генеральным партнером.
В предыдущем посте я предложил пару критериев, которые, будучи лаконичными, максимально бы разграничивали инвестирование и (чистые) спекуляции. Но реакция высветила неожиданный поворот: оказывается, чуть ли не любой способ приумножения бумажных денег сейчас принято считать «инвестициями»!