weiss
Посты
Комментарии
----------
Цитата

Finanas пишет:
Для меня лично вопрос лежит несколько в другой плоскости.

----------

Всё, что вы написали, относится к валютной стоимости ваших инструментов, а не рублевой. Я же говорил про рублевую, на которую никакой переоценки нет, вы просто платите налог на дополнительную прибыль, которую заработали на разнице курсов. Также важно понимать, что если планируете жить и тратить в России, то вам предстоит обгонять российскую инфляцию, а не инфляцию США, и оценка портфеля и налогов в рублях тогда наиболее разумна. Доходность типичного западного портфеля из диверсифицированных индексов акций и облигаций без российских активов вообще на бэктестах в рублях легко может заваливаться к уровню инфляции +2% (~). А если у вас цель +4-5% к уровню инфляции, то такой портфель просто не позволит выполнить цель. Помогает добавление в него российских активов, потому что нашу высокую инфляцию, которую курс USDRUB не всегда отыгрывает, можно получать через российские акции и др. инструменты. Другой плюс добавления российских активов – возможность использовать льготы на НДФЛ, что дополнительно увеличит доходность after-tax.
03.02.2019
10:39
----------
Цитата

rial пишет:
С валютной переоценкой ситуация похожая фундаментально. Исторически, инфляция рубля порядка 20% годовых, если смотреть на длинные интервалы по 20-30 лет. При долларовой инфляции в 3-3.5%. Это означает, что на длинных интервалах времени при одинаковом росте покупательской способности, я плачу сильно больше налогов, если расчитывать мой капитал в рублях: каждый год капитал растет, скажем, на 20% в рублях, и я плачу каждый год 20%*13%=2.6% от своего капитала в виде налогов. Итого, мы имеем некоторый ощутимый налог на размер капитала на длинных промежутках времени, и это в т.ч. способ государства по извлечению прибыли.

----------


Что интересно, даже если покупать только российские акции (а акции через бизнес со временем инфляцию приносят в части своей доходности), налог инвестор заплатит отчасти за инфляцию (в случае 20% – те же 2.6%), по сути тоже налог на «переоценку», только не валютной пары, а самого рубля. Но есть льготы.
30.01.2019
20:29
Хочется поднять важный вопрос для всех кто инвестирует через IB про НДФЛ на валютную переоценку.

Как известно, если вы покупаете какой-то валютный инструмент, то получаете два вида доходности (или убытка):
1) доходность базового актива
2) изменение курса валюты к рублю.

В интернете принято несколько демонизировать обязанность уплаты налога на 2 вид доходности, потому что это уменьшает валютную стоимость того, что у вас остается after-tax. Но мне кажется, что при условии жизни в России и планировании будущих расходов в рублях, это преувеличение проблемы, потому что доходность 2 типа увеличивает ВЕСЬ ваш портфель и рублевую покупательную способность (ПС), а не только рублевый налог. Да, на валютную стоимость вашего портфеля налог будет больше 13% (если рубль подешевеет), но на всю вашу увеличенную ПС это именно 13% ровно, что важнее.

В общем, если мы платим налог с доходности 1, мне кажется, излишне сокрушаться по поводу уплаты налога с доходности 2. =)

Собственно, понять почему сложилось такое отношение к этой части налога понятно. ИИС, ЛДВ, покупка иностранных акций на СПб бирже дают возможности НДФЛ избежать, что хорошо. Но это льгота, а не «нормальное положение вещей», и инвестирование через зарубежного брокера часто противопоставляется этому. Я считаю, что при достаточном капитале (чтобы держать приемлемый для вас уровень издержек), следует использовать все доступные возможности – и пользоваться льготами (насколько это позволяет ваш портфель, всё-таки набор инструментов на российском рынке скудный), и инвестировать через зарубежного брокера. Также при выборе брокеров стоит учитывать издержки доступных через них инструментов, например, TER ETF от FinEx выше западных аналогов, и это тоже надо учитывать при подсчете выгоды от льготы на НДФЛ.

Как вы для себя оцениваете потери от налогов, влияние их на покупательную способность? Что делаете, чтобы минимизировать налоговые потери?
30.01.2019
17:23
IB c 1 января 2019 снижает сумму кеша, на которую начисляет процент (https://www.interactivebrokers.com/en/index.php?f=37231). Теперь это не $100,000, а любая сумма, и процент на меньшие суммы будет пропорционален её размеру. Например, если на аккаунте какое-то время пролежит $50,000, получится 1/2 от процента, что они начисляют для $100,000 и выше.

Если я правильно понимаю, это создает налоговую базу для российских инвесторов и тем из них, у кого на аккаунте нет продаж и дивидендов (например, пассивные инвесторы, которые только докупают европейские фонды с реинвестированием дивидендов), придется декларировать прибыль.

Отсюда вопрос – можно ли это начисление процентов выключить?

UPD: ответ поддержки IB такой:

Всё верно, с 2019-го года IB будет платить interest на суммы наличных денег на счете меньше $100,000. Пока что нет дополнительной информации, и мы не можем сказать, возможно ли будет отключить данную услугу.

Просим связаться с нами в начале следующего года для более подробного и точного ответа на ваш вопрос.

Начисление процентов на кэш отключить нельзя. Проценты начисляются автоматически.
20.12.2018
16:52

Все продукты Банки.ру

Показать ещеСкрыть