В начале сентября акционеры Volksbank International — Oester-reichische Volksbanken AG, Banque Populaire Caisses d’Epargne, DZ Bank и WGZ Bank — подписали юридически обязывающее соглашение cо Сбербанком, что он покупает 100% акций Volksbank International по базовой цене 585 млн евро. Еще 60 млн евро владельцы смогут получить, если Volksbank International хорошо сработает в 2011 г.
Сбербанк поспешил, купив Volksbank на оговоренных условиях, полагает топ-менеджер международной банковской группы, сейчас такой актив можно приобрести гораздо дешевле. «В конце 2011 г. мы вряд ли увидим множество слияний и поглощений в европейском банковском секторе, а вот в 2012 г. возможен прорыв; не исключено, что и российские банки будут активно искать дешевые и интересные активы», — заключает банкир. Руководитель «дочки» иностранного банка в России также считает, что европейские финансовые дома будут продавать хороший бизнес еще дешевле.
Непростое положение европейских финансистов хорошо понимают в Сбербанке. Нельзя исключать вероятности, что Сбербанк возьмет паузу в переговорах о покупке Volksbank International, ведь финансовое положение его акционеров будет подталкивать их к снижению цены, заверил человек, близкий к Сбербанку; такое мнение звучало на заседаниях наблюдательного совета.
На сделку с Volksbank International ситуация в Европе не повлияет — для Сбербанка важнее репутация и готовность рынка принять нового игрока, а не снижение суммы сделки, которая и без того снижалась дважды, сказал «Ведомостям» президент Сбербанка Герман Греф.
За первое полугодие 2011 г. Volksbank International заработал всего 16 млн евро, следует из презентации Сбербанка. Во втором полугодии экономическая ситуация в Европе не улучшилась, маловероятно, что акционерам австрийского банка удастся получить дополнительные 60 млн евро, говорит сотрудник европейского инвестбанка.
Из отчетности Volksbank International на конец 2010 г. (более свежих данных нет), которая в том числе включает показатели Volksbank Romania (который в сделке со Сбербанком не участвует, см. врез), видно, что покрытие дефолтных кредитов резервами составляло 29%, что представляется достаточно низким показателем по сравнению с другими банками, работающими в Центральной и Восточной Европе, указывает аналитик Raiffeisenbank International Глеб Шпилевой.
Руководство Сбербанка давало понять, что Volksbank International будет платформой для органического роста и приобретений в Центральной и Восточной Европе. «Если мы будем тянуть со сделкой, у нас уже не будет такой уверенности в тех активах, что мы получим в итоге», — заключил менеджер Сбербанка.
Что покупается
Volksbank International — первая для Сбербанка покупка банковского актива вне СНГ. У Volksbank International 291 отделение в Боснии и Герцеговине, Словакии, Чехии, Хорватии, Венгрии, Сербии и Словении и более 600 000 клиентов. Банк также присутствует на Украине и в Австрии. Активы Volksbank International, по данным на 30 июня 2011 г., — 9,4 млрд евро.
Сбербанк
Крупнейший банк в Восточной Европе. Основной акционер — ЦБ. Капитализация — 1,79 трлн руб. Финансовые показатели (РСБУ, 10 месяцев 2011 г.): активы — 9,5 трлн руб., капитал — 1,5 трлн руб., чистая прибыль — 276,4 млрд руб.
Татьяна ВОРОНОВА
