Как стало известно «Ъ», инвестиционный банк «КИТ Финанс» поможет менеджменту компании «Норильск Телеком» (НТ) реализовать опцион на выкуп 100% долей оператора у ГМК «Норникель». Сумма сделки составит порядка $75 млн. Контрольный пакет НТ в результате достанется «КИТ Финанс», который в дальнейшем сможет перепродать актив, получив премию в размере 20—30%.
О том, что «КИТ Финанс» выступит финансовым партнером менеджмента «Норильск Телекома» в реализации опциона на выкуп 100% долей компании у ГМК «Норникель», «Ъ» рассказал источник в одном из инвестбанков. Управляющий директор «КИТ Финанс» Дмитрий Геркусов не подтвердил, но и не стал опровергать эту информацию. Телефон гендиректора НТ Сергея Кузнецова вчера не отвечал, а пресс-секретарь компании Наталья Иншакова, сообщила корреспонденту «Ъ», что сможет прокомментировать информацию о договоренности между менеджментом компании и инвестбанком не раньше среды.
Источник «Ъ», знакомый с ходом переговоров, пояснил, что в результате этой сделки не менее контрольного пакета компании достанется «КИТ Финанс». Руководить компанией по-прежнему будет господин Кузнецов. По информации собеседника «Ъ», официально о привлечении финансирования по реализации опциона будет объявлено до конца января.
ООО «Норильск Телеком» создано в 2003 году Норильским горно-металлургическим комбинатом. Предоставляет услуги местной телефонной связи (80 тыс. абонентов), спутниковой связи (4,5 тыс. абонентов) и платного цифрового телевидения (250 тыс. абонентов). Компания является крупнейшим провайдером интернета на территории Таймырского Долгано-Ненецкого автономного округа (24 тыс. абонентов). НТ владеет долями в шести компаниях, предоставляющих услуги кабельного телевидения. Выручка НТ за 2006 год — 773 млн руб., EBITDA — 190 млн руб. без учета региональных активов. Прогнозная выручка в 2007 году — 875 млн руб.
В октябре 2007 года ГМК «Норникель» в рамках программы избавления от непрофильных активов решил продать НТ ее менеджменту. Тогда было заключено опционное соглашение, предусматривающее, что в течение года офшор, представляющий интересы менеджмента телекоммуникационной компании, а также привлеченный ими инвестор имеют право приобрести НТ. Заместитель гендиректора «Норникеля» Александр Перов заявил «Ъ», что компания рассчитывает получить за 100% долей «Норильск Телекома» «порядка десяти EBITDA». По расчетам управляющего партнера IKS-Consulting Татьяны Толмачевой, сумма сделки в результате составит порядка $75 млн. Госпожа Толмачева полагает, что «справедливая стоимость компании составляет $90—100 млн»: «А так как НТ один из последних активов, не аффилированных с крупными игроками, то его стоимость будет только увеличиваться, и инвестиционный банк заработает на его перепродаже стратегическому инвестору».
"«Норильск Телеком», работая в регионе с высокой платежеспособностью населения, имеет значительный потенциал роста за счет продвижения услуг c добавленной стоимостью — IP-TV, кабельное ТВ, конвергентная телефония,— рассуждает аналитик ФК «Уралсиб» Константин Белов.— Через несколько лет размер бизнеса «Норильск Телекома» может вырасти в 1,5 раза, а стоимость компании — на 20—30%».
Опрошенные «Ъ» участники рынка наиболее вероятными претендентами НТ считают «Комстар» и «Связьинвест». Президент «Комстара» Сергей Приданцев подтвердил, что его компания проводила due diligence «Норильск Телекома», так как считает его интересным активом. Вчера господин Приданцев информацию о привлечении менеджментом «КИТ Финанс» для реализации опциона оставил без комментариев. Директор департамента внешних коммуникаций «Связьинвеста» Олег Михайлов вчера интерес к «Норильск Телекому» не опроверг, но подчеркнул, что совет директоров «Связьинвеста» этот вопрос пока не рассматривал.
Инна ЕРОХИНА
