Новогодние госсюрпризы

Что наши чиновники подложили под елку россиянам и прочим народам? В выборе своем они, несомненно, руководствовались заветом незабвенного Михаила Евграфовича Салтыкова-Щедрина: «Российская власть должна держать свой народ в состоянии постоянного изумления». Чиновники показывали фокусы, строили пирамидку и играли в домино на наши деньги.

Самый неожиданный новогодний сюрприз — помилование Михаила Ходорковского «по семейным обстоятельствам». Однако на рынок этот сюрприз повлиял как-то слабо: российские индексы подпрыгнули на 0,5% на информации о возможном помиловании и еще на столько же после сообщения о выходе на свободу. А вот когда в октябре 2003 года Ходорковского арестовали, индекс РТС за день рухнул на 10%.

Почему помилование экс-олигарха повлияло на рынок слабо, тогда как его арест «прогнул» рынок? Инвесторы отнюдь не приняли помилование за «сигнал возможного улучшения инвестиционного климата», как поспешили заявить некоторые комментаторы. Инвесторы понимают, что основной целью этого сюрприза было улучшение имиджа России, особенно на фоне массовых отказов руководителей государств от приезда на Олимпиаду в Сочи.

Репутационные риски России, возросшие после предоставления убежища Сноудену, принятия антигейского закона и «закона Димы Яковлева», таким макияжем, как освобождение экс-олигарха, увы, не прикроешь. Неприятие иностранными инвесторами российских рисков наглядно проявляется в динамике российских индексов. За 2013 год индекс ММВБ вырос всего на 1,5%, тогда как S&P — на 29,1%.

Второй сюрприз — 15 млрд долларов под елку Януковичу. Причем взяли эти деньги из Фонда национального благосостояния России, то есть из пенсионных средств россиян. Дороговатый, конечно, подарок, но зато Янукович точно приедет в Сочи в компании с Лукашенко. А может, и Башар Асад с Ким Чен Ыном к ним присоединятся. Дополнительный бонус «Газпрому» — Украина будет рассчитываться этими деньгами за российский газ, пока и они не закончатся. А потом, чтобы избежать дефолта и присоединения к ЕС, придется дать незалежной очередной заем.

Третий сюрприз — еще один фокус с пенсиями. Дума и сенат одобрили перед уходом на зимние каникулы пакет законов о пенсиях. А 30 декабря их подписал и президент. Теперь пенсию будем получать в баллах.

Посмотрим теперь на сюрпризы банкирам и их клиентам.

Четвертый сюрприз — эффект домино. Причем сюрпризом он оказался в первую очередь для тех, кто затеял зачистку банковского сектора. Самая главная неожиданность состояла в том, что отзыв лицензии у относительно небольшого Мастер-Банка (74-й по активам на 1 ноября) вызвал эффект домино. Хотя вполне очевидно, что если прекратит работу банк, процессингом которого пользуются другие кредитные организации, то и у них неизбежно начнутся проблемы. Ведь если у руководителей и сотрудников предприятия — клиента банка вдруг перестают обслуживаться карты этого банка, то первое, что может прийти в голову этим руководителям, — вывести деньги предприятия из этой кредитной организации. А если такое происходит в регионе, где все руководители больших предприятий знают друг друга, то набег клиентов убьет банк. И посыпались банки, как шарики с елки, на которую упал пьяный Дед Мороз. А каков был сюрприз собственникам банков, которые «упали с новогодней елки», и заодно сотням тысяч их клиентов! Также «приятная» неожиданность ждала многих банкиров, столкнувшихся с оттоком вкладов из их банков в крупнейшие банки, в первую очередь государственные. Но, впрочем, лес рубят — щепки летят.

Пятый сюрприз — под занавес года, 21 декабря, президент РФ подписал закон «О потребительском кредите (займе)». Его основная новелла — введение ростовщической ставки процента. Она может существенно ограничить аппетиты наиболее агрессивных игроков, активных на рынке необеспеченного потребительского кредита — в сегменте карточного кредита, кредита наличными и POS-кредита. Особенно большой подарок получили МФО — ведь все финансовые организации, и кредитные, и некредитные, обязаны указывать полную стоимость кредита (займа) на самом видном месте договора, в правом верхнем углу первой страницы, самым крупным из использованных на этой странице шрифтов. Между тем полная стоимость «займа до зарплаты» под 1% в день сроком на неделю (это для МФО по-божески) превышает 3 000% годовых, а под 3% — 2 000 000% годовых. Если в договоре будут указаны такие бешеные проценты, многие клиенты откажутся от займа. Правда, этот замечательный закон вступает в силу только через полгода, 1 июля 2014 года.

Шестой сюрприз — сакраментальная девятая статья закона «О национальной платежной системе». Не исключено, что 1 января когда-нибудь объявят Днем карточного мошенника. Потому что именно с 1 января 2014 года банки обязаны возмещать «клиенту сумму операции, о которой клиент не был проинформирован и которая была совершена без согласия клиента». Проблема в том, что банки так и не получили от многих клиентов (по некоторым оценкам, свыше 10% от их общего числа) информацию о номерах их сотовых телефонов. Поэтому банки не могут информировать клиентов о совершенных операциях. Банки попали в западню: клиент, не сообщивший финучреждению номер своего сотового телефона, может совершить операцию (например, получить наличные из банкомата или оплатить товар картой), затем мошеннически объявить операцию проведенной без его согласия. Банк вынужден будет возместить мошеннику сумму операции без разбирательства, сразу после получения от него уведомления об опротестованной операции. Причем кредитные организации, не предусмотревшие такую возможность в договоре, не имеют права заблокировать карты клиентов, не сообщивших номера своих сотовых телефонов. А таких банков большинство. Засада!

Седьмой сюрприз — утешительный: ЦБ подкинул немного ликвидности банковскому сектору. С 20 ноября (даты отзыва лицензии у Мастер-Банка) по 30 декабря задолженность кредитных организаций перед ЦБ по операциям РЕПО выросла на 0,8 трлн рублей, или на 36%, — до 3,1 трлн; по кредитам под нерыночные активы — на 0,3 трлн рублей, или на 34%, — до 1,3 трлн; по сделкам «валютный своп» — с нуля до 0,4 трлн рублей. То есть за этот период ЦБ влил в банковскую систему свыше 1,5 трлн рублей. Суммарная задолженность банков перед ЦБ только по этим трем каналам превысила 4,8 трлн рублей. Существенно превышен кризисный рекорд вливаний ликвидности ЦБ в банковскую систему. Столь большие экстренные вливания ликвидности в банковскую систему напоминают те, что были осуществлены в конце 2008 — начале 2009 года и осенью 2011 года. Стремительно растущая пирамида РЕПО навевает воспоминания о пирамиде РЕПО, крушение которой в 2008 году генерировало российский кризис.

Единственная причина, по которой процентные ставки на межбанковском рынке удержались от стремительного роста в ходе банковского микрокризиса, — это рекордные вливания ликвидности Банком России в банковскую систему. Если бы не эти вливания, банковский сектор был бы неизбежно охвачен кризисом ликвидности.

Раз я начал колонку цитатой Салтыкова-Щедрина, то и завершу его же цитатой: «Это еще ничего, что в Европе за наш рубль дают один полтинник, будет хуже, если за наш рубль станут давать в морду».

С каждым годом, товарищи, жить становится если не лучше, то уж точно веселее.

Мнение автора может не совпадать с мнением редакции