Миноритариям ВТБ, пожелавшим принять участие в обратном выкупе акций, предложат внести полученные деньги на специальный депозит в ВТБ 24, где банк предлагает достаточно высокие ставки по сравнению с другими своими вкладами. Участники рынка считают, что, заявив заранее о таком депозите, ВТБ 24 хочет не только снизить давление на ликвидность группы, но и привлечь дополнительное внимание целевой аудитории к buy-back.
В понедельник ВТБ 24 распространил сообщение о том, что для акционеров ВТБ, пожелавших принять участие в обратном выкупе акций, разработан специальный вклад. Вырученные от продажи акций средства миноритарии смогут разместить в рублях на срок девять месяцев под 9,25% годовых. В сообщении банка указывается, что данная ставка на 1,5 процентного пункта выше базовых ставок по вкладам ВТБ 24.
Условия вклада предусматривают размещение средств в сумме большей, чем максимальный размер по оферте (500 тыс. рублей): вне зависимости от проданного пакета акций граждане смогут открыть вклад в объеме до 700 тыс. рублей. Минимальная сумма — 5 тыс. рублей.
Каждый клиент сможет открыть только один вклад, срок действия предложения — с 16 апреля (начало зачисления средств на счета акционеров) по 19 мая 2012 года. Пополнение и частичное списание средств по данному вкладу не предусмотрены, проценты начисляются в конце срока. При досрочном расторжении договора проценты выплачиваются из расчета вклада до востребования.
Как уточнили порталу Банки.ру в ВТБ 24, акционер может открыть вклад не на полную сумму, вырученную за проданный пакет акций, а внести лишь ее часть. Средства могут быть зачислены на депозит как переводом со счета, на который они поступят после продажи акций (в том числе и со счета в другом банке), так и наличными. Для открытия такого депозита следует лично явиться в офис ВТБ 24 с паспортом и выпиской со счета, на который были изначально зачислены деньги.
«Условия, которые мы предлагаем по вкладу для акционеров, находятся в пределах верхней границы рынка, — приводятся в пресс-релизе слова заместителя директора департамента розничного бизнеса ВТБ 24 Юлии Деменюк. — Для нас важна лояльность клиентов, поэтому мы предлагаем максимально выгодные условия для размещения средств, полученных в результате обратного выкупа».
Как сообщили порталу Банки.ру в пресс-службе банка, 19 марта по состоянию на 19:00 общее количество заявок на обратный выкуп акций ВТБ составило 34,271 тыс. штук. Средний размер одной заявки — 170 тыс. рублей.
Участники рынка по-разному оценивают решение ВТБ 24 предложить акционерам такой продукт. По мнению менеджера по розничным кредитным продуктам Абсолют Банка Антона Павлова, этот депозит стал нужен для того, чтобы попытаться оставить в банке хотя бы часть денег, которые будут выплачены в ходе обратного выкупа. С ним согласен и аналитик Райффайзенбанка Денис Порывай, отметивший, что данный вклад предлагается с целью снизить давление на ликвидность, связанное с buy-back.
Заместитель генерального директора Агентства по страхованию вкладов (АСВ) Андрей Мельников считает данное предложение «абсолютно правильным, хозяйским шагом со стороны ВТБ 24», который позволит банку нарастить клиентскую базу. К тому же, как он заметил, очень важна репутационная составляющая: банк показывает, что группа ВТБ готова не только выкупить акции по цене размещения, но и разместить вырученные деньги на депозит под хороший процент.
«Такой продукт, вероятно, вводится для компенсации пассивной части банка в результате обратного выкупа акций у миноритарных акционеров», — говорит начальник управления информационной и аналитической поддержки Бинбанка Михаил Гонопольский. Он полагает, что в целом данный шаг со стороны ВТБ вполне понятен с точки зрения частичной попытки возврата потраченных ресурсов на выкуп акций в базу фондирования группы ВТБ в форме депозитов.
По данным информационно-аналитической службы Банки.ру, с начала 2012 года у ВТБ 24 наметился отток депозитов физлиц. Так, если на 1 января объем вкладов и остатков на счетах физических лиц составлял 823,1 млрд рублей, то на 1 февраля — 808,1 млрд, а на 1 марта — уже 795,3 млрд. Впрочем, некоторые эксперты объясняют отток переоценкой валютных вкладов.
Есть и несколько иные версии причин данного предложения от ВТБ 24. Начальник отдела инноваций и развития работы с клиентскими сегментами Нордеа Банка Максим Чубак указывает, что, как правило, любые сезонные депозиты с более выгодными на фоне остальных вкладов банка условиями играют роль локомотива рекламно-маркетинговых кампаний, служат для привлечения внимания к кредитной организации. «В данном случае основной целью появления данного депозита, скорее, служит стремление привлечь дополнительное внимание потенциальной целевой аудитории к мероприятию по выкупу акций», — предполагает он.
Насколько бывшие миноритарии заинтересуются таким предложением со стороны ВТБ 24, эксперты однозначно спрогнозировать не смогли. «Данное предложение — не самое лучшее на рынке, — считает Павлов. — Многие достаточно крупные и надежные банки предлагают более привлекательные процентные ставки, поэтому трудно предположить, сколько клиентов решат открыть депозит».
Максим Чубак отмечает, что данный вклад имеет массу ограничений — его нельзя пополнить, открыть на произвольный срок, частично снять средства при необходимости и т. д. «Те вкладчики, для кого наличие подобных возможностей является принципиальным моментом, выберут вклад из линейки стандартных вкладов банка, пусть и с несколько меньшей ставкой. Те же, для кого важен именно максимальный процентный доход, с удовольствием воспользуются специальным предложением, — пояснил он. — Другое дело, что в данном случае целевая аудитория специального вклада ограничена, поэтому очевидно, что открытие такого вклада не будет иметь массовый характер». Но главное, по мнению представителя Нордеа Банка, будет сделано: группа ВТБ привлечет дополнительное внимание к процедуре выкупа акций группы, предложив выгодный вклад в качестве своеобразного «компенсационного пакета» для желающих продать свои акции.
Поведение акционеров действительно сложно предугадать. Один миноритарный акционер ВТБ заявил порталу Банки.ру, что, продав свои акции по цене размещения в ходе buy-back, он не будет вносить эти деньги на депозит в ВТБ 24 — пусть даже и с повышенной ставкой. «У меня и, может быть, не только у меня осталось чувство обмана: бумаги не просто потеряли в цене на бирже — заплаченные за них средства за эти годы обесценились более чем на 40%, — поделился акционер на условиях анонимности. — Вместе с тем я помню, как многие акционеры еще на первом собрании просили руководство ВТБ выкупить акции и позволить им открыть на эту сумму депозиты. Может быть, они и воспользуются этим предложением».
Татьяна ТЕРНОВСКАЯ, Татьяна АЛЕШКИНА, Banki.ru
