Еврооблигации (всё о евробондах!)

----------
Цитата

Alex1122 пишет:
по джанк бондам етф есть теоретики глубокого вонзалова из-за резкого падения ликвидности в случае коллапса, даже интересно как оно будет - если будет.
----------


по фондам было же уже на очередном зимнем завале 15/16
парочка "вроде обычных а не итф"(но это не точно (с) что не итф) закрылась из за оттока
попавшим на момент закрытия вряд ли процесс понравился

Не помню там шумных закрытий бондовых етф. Jnk и hyg все норм прошли. О ком речь?

По RUS 28, если держать год, то доходность около 7 % в долларах.
купили 1760 (например) - продали 1760 , купонами за год 126 $, = 7, 16 % годовых

если конечно цена простоит весь год ровная, но 2017 год так и было



а доходность в 5% даст Газпром 34, и портфель составлять не нужно.

----------
Цитата

Jamnov пишет:
если конечно цена простоит весь год ровная, но 2017 год так и было

----------

А в 2018 она уже упала с начала года со 175 до 167.

----------
Цитата

Jamnov пишет:
По RUS 28, если держать год, то доходность около 7 % в долларах.

----------

А вы понимаете, что цена будет приближаться к номиналу по мере приближения даты погашения (пусть и нелинейно) :?:

кто то любит графики построить...

конечно цена будет падать,
в начале 2018 (январь) облигация стоила 1760, сейчас 1680, минус- 80 долларов,
так она мож раз в год будет на 100 баксов падать,
покупать в начале года - продавать в конце, чем не идея

----------
Цитата

Jamnov пишет:
покупать в начале года - продавать в конце, чем не идея
----------

Тем, что вы понятия не имеете, какая цена будет и в начале года, и в конце.

Длинные облигации ничего вам через год не гарантируют. Для того, чтобы иметь гарантии доходности, нужно выбирать надежного эмитента и понимать, что доходность обеспечена только к погашению/оферте.
Невозможно со 100% уверенностью сказать, что в 34м году Газпром будет надежным эмитентом и вообще будет.

----------
Цитата

Jamnov пишет:
кто то любит графики построить...

----------

Не понял.

----------
Цитата

UnembossedName пишет:
кто то любит графики построить...

----------



имел ввиду, что некоторые аналитики строят графики, пытаясь спрогнозировать рост или падение актива

Alex1122,
Я прошу прощения за навязчивость ... Вас не затруднит ответить на мои вопросы?(http://www.banki.ru/forum/?PAGE_NAME=message&FID=21&TID=85278&MID=6308206#message6308206)
Я, естественно, понимаю, что Вы не нанимались консультатном. Просто подумал, вдруг, Вам нетрудно ответить и Вы просто не заметили мой пост :)

----------
Цитата

Jamnov пишет:
имел ввиду, что некоторые аналитики строят графики, пытаясь спрогнозировать рост или падение актива
----------

То есть вы считаете, что приближение цены к номиналу по мере приближения погашения облигации это аналитический прогноз?

А я на них ответил, добавить нечего.

----------
Цитата

Alex1122 пишет:
А я на них ответил, добавить нечего.
----------

Не увидел. Но всё равно спасибо ) Буду считать тогда, что Вы ответили:
1. Да, покупать любые облигации, посмотрев на дату погашения, YTM и рейтинги эмитента.
2. Да, сканер облигаций подразумевался в торговой платформе.
3. Да, покупая портфель корпоративных облигаций со сроком погашения 1-3 года, выгодаешь всего около 0,5% по сравнению с 1-3 летними трежерис.

----------
Цитата

Hakkuna_matata пишет:
Да, покупая портфель корпоративных облигаций со сроком погашения 1-3 года, выгодаешь всего около 0,5% по сравнению с 1-3 летними трежерис.
----------

Доходность по облигациям на любой срок зависит от их риска. Просто на длинных разрыв в пунктах потенциально больше. Я вон Систему брал с > 10% к погашению в 2019м. Да и сейчас у нее доха гораздо больше.

Я не писал про рейтинги :wall:

----------
Цитата

UnembossedName пишет:
Доходность по облигациям на любой срок зависит от их риска. Просто на длинных разрыв в пунктах потенциально больше.
----------

Ясен перец ) Я о том, что хреновастая какая-то премия за бОльший риск и головняк (с диверсификацией, вниканием в нюансы эмиссии и т.д.) ... 0,5% годовых от 100к $ - это 500 уёв в год :( ... Нда ...
А что с трежерис? Есть у кого опыт? Насколько я понял, через брокера (IB) короткие (1-3 года) я не могу купить (именно трежерис, а не ETF)? Или могу? В нете написано про Treasury Direct. Кто-нибудь покупал через этот сайт? Там может вообще гражданин РФ купить? Какие нюансы? Налогобложение и т.д.?

Про "хреновастые премии" могу только процитировать Баффета

But Charlie and I sleep well. Both of us believe it is insane to risk what you have and need in order to obtain what you don't need.

И посоветовать читать эту ветку. Тут прямо в риалтайме было освещение поиска повышенних доходностей в говнобондах эмитентов РФ. Теперь искатели переехали в ветки со судам в Лондоне. Ради чего? 2% -3% в год, рисковать принципалом?

Всем привет. Новость часа: Финальный ориентир доходности новых 11-летних евробондов РФ - 4,625%, допвыпуска "Россия-47" - 5,2%. Общий спрос - $7,2 МЛРД.

----------
Цитата

Alex1122 пишет:
рисковать принципалом?
----------

В том-то и дело, что я не готов рисковать приципалом. Поэтому для себя решил вкладываться или в трежерис (и довольствоваться 2-2,5% доходностью) или (если выхлоп от этого будет хотя бы +1% годовых по сравнению с TR) сильно диверсифицированный портфель коротких облиг B+ качества. Осталось только понять, получится ли поиметь этот +1% во втором случае и определиться со способом инвестирования - через ETF или бумаги покупать самому. Если кто что по делу подскажет - буду благодарен.

----------
Цитата

Hakkuna_matata пишет:
через ETF или бумаги покупать самому
----------


Этот вопрос здесь уже обсудили со всех сторон.. Плюсы и минусы. Но лучший вариант конечно -купить трежерей на 50% на годик и просто понаблюдать.. Через год вы будете разбираться лучше 99% русского интернета в облигациях, я ГАРАНТИРУЮ это :D

----------
Цитата

Hakkuna_matata пишет:
или бумаги покупать самому
----------

Купите Southwestern Energy, 7.500% 1apr2026, USD, US845467AM16. Свежий (от декабря 2017) рейтинг - Fitch Ratings: BB. США, нефть и газ. Сейчас доходность 7,2%.