Дивергенция

Определение дивергенции

От лат. divergo — отклоняться. Явление в трейдинге, которое относится к расхождению между ценой актива и некоторым техническим индикатором. 

Типы дивергенции 

Положительная («бычья»): когда цена актива достигает нового минимума, в то время как соответствующий индикатор начинает расти. Положительную дивергенцию также называют конвергенцией, но именно такой термин используется редко.

Отрицательная («медвежья»): цена актива достигает нового максимума, но анализируемый индикатор стремительно снижается.

Обычная: простой и понятный сигнал, который намекает на возможный разворот тренда в будущем. Отрицательная обычная дивергенция предполагает новые максимумы на графике котировок и их снижение на графике индикаторов, а положительная обычная дивергенция — падение новых минимумов на графике цен и их рост на графике индикатора.

Иллюстрация: Банки.ру

Скрытая: говорит о продолжении текущего тренда. 

Сильная: проявляется, когда в процессе развития ценового тренда график индикатора прорывает трендовую линию в момент своего формирования.

Средняя: возникает, когда ценовой тренд обновляет свой максимум, а значение индикатора остается прежним.

Слабая: характеризуется обновлением максимума на ценовом графике и повторением предыдущего максимума на графике индикатора, что указывает на вероятный переход в боковое движение.

Расширенная: наблюдается, когда на ценовом графике имеется двойная вершина или дно, при этом второй элемент расположен на уровне первого. 

Почему возникает дивергенция?

Осцилляторы, использующие дифференциальные алгоритмы, считаются опережающими индикаторами. Они скорее отражают настроения участников рынка, чем баланс спроса и предложения, определяющий движение цены.

Когда тренд развивается, это точно соответствует оптимистическим настроениям участников торгов, увеличению их числа и объемам сделок. В какой-то момент количество трейдеров, заключающих сделки, достигает пика. Большинство позиций по-прежнему открываются в направлении доминирующего тренда, что продолжает поддерживать цену. Однако интерес биржевых участников к сделкам в этом направлении постепенно охлаждается. Это отражается на графике осциллятора, где последующие экстремумы выглядят менее выраженно, чем предыдущие. Расхождение между движением цены и настроениями участников рынка формирует дивергенции и конвергенции.

Торговля с использованием дивергенции

Среди основных преимуществ торговли с использованием расхождений можно выделить:

• Простоту в понимании: концепция дивергенций воспринимается и применяется трейдерами на всех уровнях опыта.
• Применимость на различных рынках и временных интервалах.
• Получение качественных сигналов: отклонения предоставляют информацию о возможных изменениях в силе тренда, что помогает трейдерам принимать информированные решения.

Среди недостатков — зависимость от используемых индикаторов.