Московская биржа устанавливает со 2 ноября предельный размер отклонения цен при исполнении рыночных заявок на фондовом рынке, говорится в сообщении торговой площадки. Этот механизм должен защитить инвесторов от ошибок при подаче заявок на заключение сделок с инструментами рынка акций и облигациями, а также от возможных потерь при существенных изменениях цен.
«С новым механизмом обработки цена исполнения рыночной заявки может отличаться от лучшей цены спроса/предложения, доступного на момент подачи заявки, не более чем на определенную величину (в %), установленную организатором торгов. В случае неполного исполнения рыночной заявки остаток ее снимается без удовлетворения», — отмечается в сообщении.
Алгоритм будет использоваться в период проведения основной и вечерней торговых сессий. В аукционах открытия и закрытия его применение не предусмотрено.
Комментарии
Перевожу:
Как было раньше. Дядя с большим брокерским счетом выставляет заявку по рыночной цене на продажу большого объема акций, которых у него нет (шорт позиция, т.е. он берет взаймы у брокера акции и продает их). В результате этой продажи заявки в стакане на покупку опускаются мгновенно до очень низкой цены, а Дядя от этой упавшей цены тут же ставит заявку на покупку по тому же рынку и скупает всех тех у кого сработали (а они сработали) заявки типа stop-loss. Дядя с профитом, лоси порезаны....
Я думаю, что речь о другом - о "предельном размере отклонения цен при исполнении рыночных заявок" или, например, о заявке брокеру от инвестора "по рынку" (счастье брокера). Сейчас брокер такие заявки, как правило, выполняет не по цене акции (облигации) на момент поступления заявки, а по самой низкой цене в течение дня. А цена за день может и 10% сделать! Теперь же будет максимальный процент отклонения цены акции от цены акции в момент заявки