На заседании 26 июля Центробанк повысил ключевую ставку сразу на 200 б. п. до 18% годовых. Однако коммерческие банки умеренно отреагировали на действия регулятора.
В третьей декаде июля максимальная процентная ставка по вкладам в рублях в десяти банках, привлекающих наибольший объем депозитов, поднялась чуть более чем на 0,5 п. п.
Это произошло потому, что кредитные организации заранее подстраивали свою процентную политику под возможное ужесточение денежно-кредитной политики (ДКП), улучшая условия по вкладам. При этом основные изменения прошли с середины мая по первую декаду июля. Изменения в третьей декаде июля можно оценить как подстройку под итоговое решение ЦБ и учет комментариев и прогнозов, сопутствовавших данному решению.
За период с 14 мая по 19 августа сильнее всего изменились ставки по годовым вкладам. Так, если в мае средняя эффективная ставка по годовым вкладам составляла 10,4% годовых, то к середине августа данный показатель вырос на 3 п. п. до 13,4% годовых.
Вторыми по размеру изменений стали полуторагодовые вклады, где средняя эффективная ставка выросла на 2,3 п. п., поднявшись до 10,4% годовых. При этом наилучшие средние эффективные ставки продолжают наблюдаться для трех- и шестимесячных вкладов.
Для данных сроков на 19 августа средняя эффективная ставка составляет 14,1% и 14,6% годовых, а изменения за три месяца составили 1,5 п. п. и 2,1 п. п. Наименьшее изменение показали средние эффективные ставки для сроков три и пять лет. Здесь рост составил 1,2 п. п. и 0,1 п. п. Средняя эффективная ставка по всем срокам на 19 августа составила 12,2% годовых, поднявшись с 14 мая на 1,7 п. п.
Средняя максимальная эффективная ставка по всем срокам на 19 августа составила 18,8% (+3,5 п. п.) годовых против 15,3% годовых на 14 мая, для расчета данного показателя брались по одному лучшему предложению на каждый срок. При этом если в мае лучшие предложения банков превышали ключевую ставку или были ей равны лишь на сроках три, шесть месяцев и три года, то на 19 августа лучшие предложения банков лишь в двух сроках ниже ключевой: один месяц и пять лет. Это может быть обусловлено ожиданием кредитными организациями дальнейшего повышения ключевой ставки, в результате чего они готовы привлекать ликвидность населения на срочные депозиты по более высоким ставкам.
Наибольшее изменение показали вклады на 1,5 года, где лучшее предложение увеличилось сразу на 5,5 п. п. до 19,5% годовых. Также отметим вклады на один, два и три года, здесь изменение лучшего предложения составило 4,9–5 п. п. Меньше всего изменились максимальные предложения для депозитов на шесть месяцев и пять лет: на 2 и 1 п. п. соответственно.
Если же смотреть предложения банков, дающие лучшие условия, то здесь, в отличие от средних эффективных ставок, на первом месте вклады на три и один год. Данные сроки представлены вкладом «МКБ. Перспектива» от банка МКБ с доходностями 21% и 20% годовых соответственно. На третьем месте полуторалетний «Альфа-Вклад. Максимальный» от Альфа-Банка с доходностью 19,5% годовых.
Наименьшие максимальные эффективные ставки представлены на один месяц и пять лет. Данные сроки представлены вкладами «Привилегия-Классика» от банка «РОССИЯ» с доходностью 16,6% годовых и «Белые ночи online» от банка «Санкт-Петербург» с доходностью 16% годовых.
Более подробно с условиями открытия вкладов вы можете ознакомиться в нашем сервисе.
Методология
- Оценка была проведена по всем предложениям 30 крупнейших банков с учетом возможности/невозможности капитализации процентов. Для вкладов с возможностью такого выбора при расчете эффективной ставки брался вариант с капитализацией.
- При этом не учитывались дополнительные параметры вкладов, невыполнение которых может привести к снижению или росту ставки.
- В расчетах не участвовали накопительные счета и специальные вклады, открываемые для определенной группы лиц, и вклады с плавающей ставкой, например зависящей от ставки ЦБ. Также в исследовании не учитывались сроки с низкой популярностью, такие как девять месяцев и четыре года. Расчеты проведены на основе данных на 19 августа 2024 года.
